一个笨蛋的股指交易记录-------地狱级炒手

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把波浪理论,黄金分割,均线60  放到一起,其实他们说的是一个事情,但用了完全不同的表述方式.
附件 WAVE+MA+Fibonacci.png (51.67 KB) 2006-10-25 17:55





这篇文章再看一下.http://www.fx998.cn  i0 T( U; {7 s4 a& k

波浪理论与均线关系
.cn) ~- E) j7 O' }; g
http://www.fx998.cn; O9 `+ ~' }1 Y; b  ~
波浪理论与黄金分割的关系,ELLIOTT的书里已经有讲过了,http://www.fx998.cn1 t$ c6 d9 x+ ]" R8 E  w
http://www.fx998.cn6 e7 q5 U8 O. P+ n& o
然后可以换算出http://www.fx998.cn+ V$ n, Q  Z7 h& C2 E4 Q

均线理论与黄金分割的关系.
www.fx998.cn* V7 E' E: T7 U9 u4 I/ c; H
MA60 约等于 50%--61.8%的黄金分割回调


支持你研究,背离研究好了,也可以用来顺势操作的.这个以后你会有体会的.http://www.fx998.cn% Z; S% I8 ]( L) G

所以先要把能学习的东西全都灌到脑子里,然后慢慢在自己实践摸索,整理出适合自己的系统方法.学习到最后,发现所有复杂的技术方法全部归一于道氏理论. 靠,早知道就学道氏理论了,其他啥也不学了-----这也是不可能的,因为人的本性是喜欢复杂高深的东西.不碰个头破血流然后大澈大悟是不肯死守道氏理论来交易的, 为啥? 因为道氏理论太简单了.

hefeiddd

顺势背离的应用看这两个帖子:
.cn5 z" {8 @% i# F
高胜率操盘实战之 十一 -----验证MACD背离理论贴--- 黄金反弹开始 http://www.fx998.cn2 o5 E% A8 v( ~* r+ \
http://www.fx998.cn/viewthread.p ... 3%CA%C6%BC%D3%C2%EB
高胜率操盘实战之 十三 ------- 何谓顺势背离?
http://www.fx998.cn/thread-14484-1-1.html

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[/td] 谈谈不同杠杆合约手下的资金布局设计   1 2 [td]「会员精华区」

rudan 2007-4-9

41 / 2321

2007-4-14 12:11 drleo

回报 rudan理念 编了个小程序 Hedge Assistante (对冲助手)http://www.fx998.cn/ h5 N- L! _' U# x  ]9 d  R
reversion:http://www.fx998.cn$ C' a' e" p2 y1 q

V2.0   2006.12.20  增加了对手动订单的主动止盈功能     GBP/USD 止盈 17点, 其他货币对止盈 10点
V2.1   2007.01.03  对于已经成交的对冲单,系统不能自动平仓或删除,需要手动平仓.
V2.2   2007.01.09  系统自动生成对冲单后,如果对手动订单设置了止盈,则取消该止盈.
rudan 的思路对我们的操作有极大的帮助!
在震荡市中用对冲锁仓的办法来代替侄孙,
等价格拉会再开锁,争取两头获利.http://www.fx998.cn' O( @1 z5 q% H
具体方法见 rudan 的帖子.http://www.fx998.cn* w* W% G9 p5 }$ X

我按照 rudan 的方法,http://www.fx998.cn, c) ]7 o# V2 f3 y4 L
编了一个 自动对冲程序 Hedge Assistante,
cn% Z; Y* u1 D  ~: n3 P6 F
有如下功能:
1)  当一个手动订单生成后,系统自动生成该手动单的对冲单http://www.fx998.cn% J5 N# Y2 T' i, h) g
     比如, a) 手动买入   BUY EUR/USD @ 1.3250
                系统自动生成对冲挂单    SELL STOP  EUR/USD @ 1.3220   (以30点对冲为列)http://www.fx998.cn' N5 t% |2 Q# H, E
http://www.fx998.cn1 D1 y) m' D2 W$ ~, z
             b) 手动卖出   SELL EUR/USD @ 1.3250
                系统自动生成对冲挂单     BUY STOP  EUR/USD @ 1.3280  (以30点对冲为列)
2) 当手动订单被手动平掉后,如果对冲挂单尚未成交,则自动删除掉该对冲挂单;
   如果该对冲挂单已成交,则你会有一对价格方向相反,距离为30点的锁仓单,需要你手动解锁.http://www.fx998.cn( g/ s$ |3 x  v. {- n
    解锁方法按照 rudan 的理念.http://www.fx998.cn; y) O7 b; N  l* \2 F# w/ P

参数意思如下:http://www.fx998.cn) E( M; m7 E8 ?$ [9 w% Y' L( i& v, K# [
USE_ATR?=false      是否使用ATR作为对冲距离?
PercentATR=40;      (在使用ATR的情况下)  可以自己调节为百分比(默认40%), 100就是100%.
HedgingLevel=30;    30 point, 对冲距离用点数表示.
AutoTakeProfit=false;  自动止盈   默认  英镑17点止盈   其他货币对 10点止盈
附件 Hedge Assistante2.2.mq4 (7.35 KB) 2007-1-9 22:18, 下载次数: 2452




使用界面http://www.fx998.cn! S- X# x7 I/ P- G2 M+ u5 i
http://www.fx998.cn0 H$ Y4 s0 ^/ [* I' F  p
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精华区

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三角形形态在实际走势中常出现于各个时间段，且大多数时候属于中继形态，所以在实战中的操作价值较高；虽然有时也作为反转形态出现，但特征相对比较明显，便于鉴别。本文包含大部分6月25日每周一招讲座内容。　　一、三角形调整的形态特征
　1　、四种三角形的基本形式http://www.fx998.cn" i4 b, W2 O" ~/ P& \
　　根据三角形出现的形态特征，可以将其分为上升三角形、下降三角形、对称三角形和扩散三角形。
附件 1.GIF (25.74 KB) 2006-12-14 13:59





上图所表示的上升三角形、下降三角形、对称三角形走势出现的频率相对较高，运行特征均以中继形态的方式出现，操作中往往为顺势买入的机会。
附件 1.GIF (28.6 KB) 2006-12-14 14:00






在这个图片中，上升三角形出现在下降趋势中，而下降三角形出现在上升趋势中，在实际走势下突破方向存在变数，在实际运用的时候需要结合均线系统来判断某一趋势在一定时间所运行的阶段，是否有均线系统的配合；扩散三角形在出现的时候，更多地出现在某段趋势的反转阶段，出现频率相对较低。　　2　、三角形的内部结构http://www.fx998.cn* `4 n" f9 k: a( C, d/ F7 `6 j8 c

一个标准的三角形调整形态，都包含了5个边和6个点，每个边的构成均为3波结构，且理想状态下每个边的运行幅度都是前一个边的61.8%。了解三角形的内部结构，有助于我们在实际走势逐渐判定的过程中及时跟随市场节奏。
附件 1.GIF (26.7 KB) 2006-12-14 14:02

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二、如何在不同的三角形调整中操作
8 g& S% U9 r) b+ i' s* Xhttp://www.fx998.cn http://www.fx998.cn+ c* G4 c, n4 M4 f" s+ X& V
在上升三角形和下降三角形中，显著的买入或者卖出点位都是三角形形成过程中的最后一个点，以及有效突破后的介入点，在部分情况下，突破三角形之后会有回抽，回抽突破线时同样是比较理想的介入机会。
: M2 c: y+ t8 r" J: Y, yhttp://www.fx998.cn　　另外需要说明的是，上升趋势中的上升三角形往往表示短线强势，下降趋势中的下降三角形往往表示短线弱势。
附件 1.GIF (26.72 KB) 2006-12-14 14:04





对称三角形中，买卖的基本原理和上升三角形、下降三角形一致，可对照图片理解，在实际交易的时候请注重顺势而为。　　对称三角形和上升趋势中的上升三角形、下降趋势中的下降三角形都是以顺势突破为主，可作为比较经典的中继形态。
附件 1.GIF (27.99 KB) 2006-12-14 14:05

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下图的左边部分则为下降趋势中的三角形形态，这种形态下不能简单地根据形态本身来进行操作，而要同时判断形态所处的趋势阶段，最理想的操作方式是等候有效突破的发生，在突破前进行操作带有一定的博弈性。　　下图的右边部分则为典型的扩散三角形反转走势，该图为欧元／美元在今年春节期间的实际走势，用逐渐扩大的波幅来消耗原有趋势的动力，达到中线转向的目的。
附件 1.GIF (27.55 KB) 2006-12-14 14:06






扩散三角形的实际走势中往往还有比较完美的指标配合：http://www.fx998.cn; h7 ?  d) c. d: I) Y- u; ]7 {

图中两条黑色线条之间的区域为一个扩散三角形，结合macd指标可以看出，汇价在运行到三角形第5个顶点时，已经形成了连续两次显著底背离，在构成第6个顶点时，已经突破了原有下降压力线(图中蓝色线条)，至此扩散三角形逐步宣告成立，结合我在前期为大家所讲解的macd指标反弹操作系统，在图中标注的买点已经产生，同时又刚好是对蓝色支撑线的回抽，多种信号的集合点使得该点的做多成功率相对很高。
　　三、实际应用中的问题http://www.fx998.cn; A5 I- ]' d4 Y( g3 u
　　1　、注意突破时间的意义http://www.fx998.cn5 ^1 e: [" S( K6 K% k# K; x
　　一般而言，三角形的横向宽度1／2-3／4之间的某个位置来选择原方向突破，如果超过该区域仍未突破，则三角形的顺势性减弱，突破方向变数增加，这是在操作中以等候突破方向为主。
　2　、短暂假突破http://www.fx998.cn+ c" Z. e, g7 X9 E3 T5 w1 I  t
　　在实际走势中，假突破经常出现，如何来鉴定假突破呢？推荐的常见判别方法有二：一是收盘价越过突破线原则；二是突破后站稳于突破线之上，突破幅度达到三角形最长一个边的3%。
附件 1.GIF (30.44 KB) 2006-12-14 14:12

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由于交易目的、交易心态、交易流程、交易规则等等方面的不同，造就了不同 投资者完全不同的资金盈亏变化，我把大多数投资者的外汇交易方式分为“主观随机交易”和“客观系统化交易”两种，而且我们倡导大家由“主观随机交易”向“客观系统化交易”过渡。　　为什么做交易要用客观系统化的方式来进行呢？大家看下图所列举的交易弊病，自我检查一下在大家实际交易中有没有这些内容中的一条或者多条，这些弊病主要体现人性的贪、怕、赌等方面，比如一夜暴富赌博，表现在每次交易不分仓位的大小，一律重仓甚至满仓操作；又比如前面几位分析师提醒大家的不要猜顶和猜底，但是发现这种情况出现得也比较多。如果再把你长期交易的资金余额变化做一个资金曲线图，看一下资金曲线图有没有出现上窜下跳的情况，如果这些情况确实存在，那么你很可能还处在主观随机交易的方式中，距离长期稳定获利还有一段路要走。
　　我们现在提倡的是让大家逐渐过渡到客观系统化交易方式来，通过客观化和系统化的交易模式可以逐渐来规避前面所讲到的这些弊病。http://www.fx998.cn0 r( D: E! a7 p2 m7 ~
　　下面一起看一下作为客观系统化的交易，我们的理念是什么，又是怎样来进行操作。http://www.fx998.cn4 W4 e* F) L1 p: d9 P( a! l8 m
　　首先，客观系统化交易是建立在长期稳定获利为目标的基础之上；然后通过系统化的交易流程，结合客观的交易规则去把握市场上的机会，且在把握市场上操作机会的时候，目标的是只把握那些能把握到的，能看懂的机会，这些机会应该是非常有利于我们控制风险的机会才可付诸进一步行动。http://www.fx998.cn- Z% J7 q% F! o9 p3 Z
　　另外，我们每一次操作都要看作一笔全新的交易。为什么这么讲，以欧元为例，现在已经反弹到1.25的下方，我在接受很多投资者咨询的时候，被问到：前期欧元在1.23附近时，已经将高位套牢的欧元砍掉，现在欧元涨到接近1.25了怎么办？买不回来了吗？是不是要马上追回来还是等回到1.23以下再买回？等等一系列问题。http://www.fx998.cn5 I0 J7 f+ F- o8 J1 T% [
　　那么，我希望大家做交易的时候，要将此前每一笔交易的价格忘掉，只记住前面这笔交易为什么赚钱，为什么赔钱，进行经验总结；现在你要做的是一笔全新的交易，如果你发现现在的 行情还要继续涨，那为什么不买呢？前面一笔1.23出掉了，觉得1.24买回来不划算，这些心理都应该是我们要尽量规避的。http://www.fx998.cn3 L' v) c* ]7 \% y: Q9 f
　　我们需要做的是按照系统化客观化交易方式来对待每一笔操作，在制定出完善的交易计划之后，需要做的就是按照你的交易计划去严格执行就可以了，长期下来在自己资金曲线图上表现出稳步上行的状况。http://www.fx998.cn/ T* r- U& ?! p% L
　　接下来要跟大家交流的是：系统化的交易流程是怎样进行的？看下图，我这里把它分成了四步，即系统化交易四步曲：
附件 图1.jpg (36.96 KB) 2006-12-14 14:18






关于K线形态   去年初我画过一张图  总结了几种典型的形态

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第一步是判定交易的方向。在做一笔交易之前，以欧元为例，首先我们必须要判定我们这笔交易是做多欧元还是做空欧元，判断交易的方向。第二步，方向判定之后选择理想的交易机会，比如中线上涨，短线处于下调，我们应该选择顺应中线做多还是选择短线做空呢，那种机会更有助于获利？这在第二步中需要解决。第三步，追求一个最佳的入场时机，选择最佳入场时机是为了将操作风险降低，这样才有助于达到操作获利的目的，或者说有利于达到长期稳健获利的目的。对于第四步，则是前三步的基础上完成一个初步的交易计划之后，通过第四步把交易计划进行完善。　　接下来将对四步曲中的每一步进行稍详细的讲解。
　　第一步，判定市场交易方向。http://www.fx998.cn% [6 V& w: m, j( [+ x) b) R
　　你的交易方向应该向哪个方向交易？这是一个很基本的问题，也是最容易把握的问题，但也是很多投资者出错的问题。基本原则就是：市场的趋势在向哪个方向延伸，你就应该按照哪一个方向去交易，建议大家判定市场趋势的时候按照 图片当中所标出的顺序进行，我们从长期趋势向短期趋势来进行过渡分析，分析市场处于什么趋势，先看市场上货币的走势长期趋势怎样的，中期趋势怎样格局，短期趋势向什么样的方向发展。http://www.fx998.cn5 H3 ?: }- I7 W+ _0 a
　　在指导我们交易方向的时候，按照市场的趋势就是你的交易方向原则很容易得出这样一个结论，长期趋势指导你长期交易方向，中期趋势指导中期交易方向，短期趋势指导你短线交易方向。
　实际操作中，这三者很容易出现阶段性的矛盾，那么当出现矛盾的时候把握一个原则：短期趋势服从更长时间的趋势。http://www.fx998.cn8 x- W6 b3 |! t2 u' Z4 Y+ `1 R
　　第二步，选择理想的交易机会。
　　在交易方向判定之后选择理想的交易机会，把握交易机会的核心思路是：有西瓜就不追求芝麻。http://www.fx998.cn, D, T- {- z' A* K  g
　　如果现在市场的中期趋势是看涨的，而短期趋势看跌，这时候应该把握的什么交易机会？当然应该把握西瓜也就是中期趋势，你的交易方向也是按照作涨的方式交易；短期趋势看跌，就要求你在短期趋势向下的回调过程中寻求更好的做多机会，放弃那些短期走势中一些做空的机会。
　我们把握理想交易机会的时候，不是把握盈利空间最大的机会，我们所要把握的机会只是相对来说风险最小的，最利于我们控制的机会。如果一段行情只是因为看涨，而无法找到合适入场点位把风险控制有限的范围之内，一旦你判断出现失误，这时候可能亏损比较大，我们追求的就是风险能够控制在最能承受的范围之内这样一些机会。
　　第三步，寻求最佳买卖时机。
　　寻求最佳买卖时机的时候有一个前提：只做有依据的买卖。在寻找买入时机的时候大家不要猜低点，这一点前面很多分析师也多次讲到过，买的时候应等低点出来以后，再去判断是否是低点，确认后风险也就很小了；卖得时候也不要猜高点，不要主观去判断市场涨到头了，而在汇价正涨的时候就选择卖出，最佳的卖出时间是高点出现以后，经过确认后离场。http://www.fx998.cn5 V* N: i0 {" M0 h- z
　　第四步，制定完善的交易计划。http://www.fx998.cn$ I. _3 `3 D- G; w* Y' _, H5 K  n2 r
　　常规交易计划有三个基本的要素，入场价，止损价，目标价位，这三个价位确定以后形成一个初步计划。
　　在初步计划形成之后就该考核盈亏比了，看潜在的盈利空间和亏损空间是不是大于2：1，推荐实际操作中应该达到3：1，甚至更高的比例才能有关助于你的长期操作；http://www.fx998.cn0 u6 l  i6 D8 N  E0 d: I4 s% K' a) c9 D
　　接下来还要考虑仓位的控制，根据这笔交易你是顺势的交易还是逆势的交易；是否有更多指标形态的支持，观察指标或者形态是否表现有不利迹象；是否带有博弈性质等等方面来决定一笔操作的仓位应该控制在多少。当整体情况有利因素更多时，仓位可以越大，而不利因素越多时，仓位应该越轻，直到放弃这笔交易。http://www.fx998.cn, U5 m' o! @+ A
　　最后1小点则是很多投资者容易遗忘的一点，在交易计划以后要有一个意外变动的预案。入场之后，汇价的运行节奏很可能与预期的不一致，不一致的时候表明了市场的怎样一个状态，对于这些潜在变化需要有一个潜在的预期，一旦市场出现意外变化的时候就可以及时地跟上市场的节奏，而对交易计划进行必要的修正。
　下面结合市场的实例来学习刚才所讲的系统化交易四步曲。以近期的欧元／美元走势为例，我们来看应该怎样做一笔系统化的交易。http://www.fx998.cn( q/ v: P$ z* e5 E) p
　　现在一起看欧元的日线图从04年12月30日到现在的走势，先判定市场的趋势决定交易方向。http://www.fx998.cn' i) R* N, c2 P5 X- \  V" I
　　从去年12月30日，1.3666欧元历史高点以来，大家判断从这个高点到现在欧元处于怎样的趋势当中？应该说还是运行在长线跌势当中的，现在为止仍然没有把图形中的大型下降通道跌破，虽然最近这一个月有一个比较明显的上扬，但还没有把今年年初以来下降通道升破，在向上升形成突破之前，都还不能下结论称欧元转入涨势。所以我们认为欧元在今年1月份以来到现在是一个长线下跌的趋势。(下图中的蓝色下降通道)
附件 图1.jpg (30.95 KB) 2006-12-14 14:19

hefeiddd

中线，从图中可以看到1.3481高点下行以来的下降通道已经在前期被明显向上升越(上图中的红色下降通道)，即形成了向上的突破，欧元自今年7月5日以来就逐渐的步入中线的上涨(上图中的红色方框内)，大家现在看有没有结束的迹象？从现在走势来看，从这一轮7月初以来的上涨来看到现在为止还没有任何明显的结束迹象，我们通过其他分析方法来看，比如黄金分割看成这样一个对今年3月份高点1.3481下跌的回调，只是可以看到现在达到了一个38.2%的反弹幅度，这个时候只是作为一个参考，这时候表明1.35以下有很强的阻力，这阻力到现在为止没有向上形成突破，但是也没有摆出明确要下落的迹象，所以这时候我们认为中线方向仍然向上的，直到后市有明确的见顶信号出现。
附件 图1.jpg (26.14 KB) 2006-12-14 14:21






看短期走势，在上周三之后，有一个很小的上升通道(上图中的蓝色上升通道)，这个上升通道在昨天晚上8：30后向下形成了突破，这表明短线的涨势受到一定的影响，短线可能转入下调走势。在我们通过刚才趋势分析已经得出日线图中线为上涨，这就决定了中线交易方向是保持向上的，直到欧元有明确见顶信号为止，短期方向局部向下，这就要求我们应该在下周初的调整过程中，顺应中线的方向寻求买入做多欧元的机会。http://www.fx998.cn7 k: o' I2 n8 W1 c
http://www.fx998.cn/ q* d' c: g% Q, u  X
　　我们四步曲当中所讲到的，第一步关于市场交易方向判断解决了。http://www.fx998.cn( ~9 R  a' \: P" K  h. x3 d
http://www.fx998.cn  C% D! E! z) ?4 \/ h
　　第二步理想的交易机会。我们所把握就是中线上涨机会，在短线有回调把握西瓜不要追求芝麻，这时候暂时不要考虑短线做空的时候，而考虑在短线即下周初回调的过程中寻求做多的机会。
　　第三步寻求最佳的交易时机，最佳交易时机，核心要求只是做有依据的买卖。现在看在欧元对美元的小时图上，前面有五天横盘保持在1.2295到1.2430之间，周四向上突破之后昨日又回到了这样一个通道的范围之内，这时候我们根据刚才所得出的结论，寻求短线回调机会做多欧元，现在唯一有依据的买点在哪里？现在看来是向上通道的下沿(上图中的红色支撑线)，所以我制定这样一个计划，下周初交易机会，考虑入场点位在回调1.2350附近之后，这是初步的计划，下周初还将根据下调的节奏来判断短线回调是否结束；止损价选择1.2295，如果跌破该价位，欧元中线反弹走势就有可能面临结束的风险；而短线目标参考到1.2580，这是日线图上在大型下降通道下沿附近，http://www.fx998.cn% m2 G  b3 I8 _9 a. a

再考核盈亏比，应该说是合适的，综合考虑之后仓位可作为2／3仓进行操作。http://www.fx998.cn8 a9 [$ o3 g, ?- Z
http://www.fx998.cn5 P' {% P2 W( ?
　　接下来考虑第四步中的第4点，意外情况的变化预案，比如欧元回调幅度如果不到1.2350怎么办？行情上涨都是有节奏的，在上涨过程中肯定会提供其他的介入信号，比如中继形态，而不要在下周初短线上扬，但没有摆脱继续回调风险的时候追买；另外一个意外，即欧元下周初调整速度超过预期，可能把1.2350跌破，震荡于1.2295-1.2350之间，这个时候就需要格外把握我们四步曲中的第3步，即选择最佳的入场时机，不去提前判断调整已经结束，而让市场自己走出低点来，我们再去判定它；而欧元一旦跌破1.2295则可能出现恶化中线走势的情况。
　　对于有仓者，目前欧元日线图中线趋势仍然向上，这时候需要做的就是继续持有，把你的止盈提高到1.2295一线，接下来关注1.2580和1.2680，这只是我们关注这两个价位，当见顶信号没有出现之前都是继续持有，直到有明确信号出来才离场。
www.fx998.cn& Q5 d& I+ Z$ b5 ]9 C$ N. O
　　刚才结合欧元的走势实战讲了系统化交易四步曲的运用，所得出来的初步计划在下周初去执行，执行的过程中注意把握最佳入场时机，切忌在欧元短线下落速度正快的时候抢底，关注是否符合最佳交易时机，来决定是否有必要变更交易计划。

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头肩底形态是主要的底部反转形态之一，常见的还有w底、三重底、圆弧底等以及一些k线反转形态。对于头肩底形态，在形成的过程中也有很多潜在的演变方式，演变方式的不同所带来的运行结果往往不一致，只有了解了潜在的变化，才能在遇到意外变化时及时地跟上市场的节奏。　　一、头肩底形态的构成http://www.fx998.cn4 `/ k; E/ n* l# q5 v4 U6 r

图形所示的为一个典型的头肩底底部反转形态，该形态由4大基本要素构成，也是作为判定某一段趋势是否可能发生扭转的依据：http://www.fx998.cn1 p) R+ B0 e- [# i9 q
　　原有趋势为下跌趋势。　http://www.fx998.cn) Z# L+ p9 P3 U% h5 H- l, |. S
　　左肩下跌力度相对较大，下跌到头部力量减弱，随后的上涨高于左肩低点。　http://www.fx998.cn: P2 q3 H8 J  _
　　右肩下跌力度再次减弱，无法创出新低。　http://www.fx998.cn3 l$ O$ U; B" u8 F& ^% r! W
　　有效向上突破颈线确认。http://www.fx998.cn. P  F% `% K5 Z: B4 j8 O: W, }
　　在实际判断中，很多投资者最容易遗漏的是第一点，其实也是最关键的一个点：原来为下跌趋势。头肩底形态作为底部反转形态之能出现在一轮下跌走势的后期。http://www.fx998.cn! w# Q! V) d# u$ [% y0 \! U' F
　　在上图中大家还要注意：左边的实际走势图与右边的简化图中，颈线倾斜的方向不一致，实际上这并不影响对头肩底形态的判定。在实际走势中，右边高点高于左边高点则更为有利，即颈线向上倾斜更为有利。
D/ B2 A, x6 m! \; k6 d
[ 本帖最后由 sandi 于 2006-12-14 15:08 编辑 ]
附件 1.jpg (39.82 KB) 2006-12-14 15:08






二、头肩底形态的位置判断
www.fx998.cn0 S4 o+ {& }( E/ Y8 U! E5 Q
上图的左边部分为标准的头肩底形态构成节奏，完全符合上面所讲的4大构成要素；而右边部分的简化图则不是一个头肩底形态，原因就在于其出现在了一个上升的趋势当中，此时就不能按照头肩底形态的技术预测方式去进行分析，而应该按照实际走势中的更大级别节奏去判断，其并不构成底部反转(涨势中何来底部反转？)。
附件 图1.jpg (33.1 KB) 2006-12-14 14:30

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三、标准头肩底形态的操作http://www.fx998.cn) I7 S/ k, u! n7 k  e) p$ N! A

图形中所示的为一个标准的头肩底形态，下面对其中的知识点逐一进行讲解：
　　1、有依据的入场点http://www.fx998.cn3 v: F( Y; `: G+ t
　　在头肩底走势中，最有依据的买入机会在向上有效突破颈线之后，以及突破颈线后的回抽确认机会，即图中的红色点，此图形的走势中汇价提供了更加的入场机会：在向上突破颈线之后，价格稳定在颈线上方形成了上升中继形态，此时可结合中继形态的要领寻求到更多的进场做多机会。http://www.fx998.cn( C  {9 K: v2 ]% T  D
　　而图中的黄色点则只是带有博弈性质的机会，是否能够入场或者说是否能按照头肩底形态预测方式来操作，需要更多局部走势与指标的配合来进一步确认，http://www.fx998.cn0 }2 u) T( }  p1 P6 ?% q
　　2、合理的止损位置
　　作为最有依据的止损价位，应该是头肩底形态的头部，即该形态的最低点下方，只有最低点被向下穿越才能认为头肩底形态的失败。http://www.fx998.cn) K! t5 k* v- v) K
　　实际走势中，当以红色点作为入场点位时，由于有时整体头肩底形态的垂直幅度太大，如直接以下破最低点作为止损设置，会影响到盈亏比或者是潜在亏损幅度过大，这个时候就要求在头肩底上破后寻求其他止损价参考线，图中的两条止损价参考线为上行过程中的显著调整低点，特别是右肩低点也为非常有依据的止损价位。
　　而在头肩底形态尚未成立之前，选择在黄色点带有博弈性质的入场，止损价位则必须参考最低点下方，才能起到确认的作用。http://www.fx998.cn6 z1 e; R+ G. ^- j: A9 D& p
　　3、理论最小目标的计算
　理论最小目标计算类同于双底形态，以头肩底形态的头部最低点向颈线的垂直距离，向上番一倍，则是理论最小目标，但这只是最小距离，实际走势中的幅度计算还应该参考大形态上的走势，主要看汇价所处的大形态运行阶段和节奏。
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四、头肩底形态未形成前的演变与操作
a为头肩底形态在开始形成之初的雏形；
　　b为典型的头肩底形态，操作参考点与前面的内容一致；
　　c的运行节奏中，演变成复合型的双左肩，双右肩；此种变体中，由于形态酝酿更为充分，在向上突破后的运行幅度超过最小幅度的可能性较大，在操作上的机会点如图所示，与标准规头肩底没有太大差异。http://www.fx998.cn" r: m' A  p+ o/ }' M
　　d的运行节奏中，演变为复合型的双头；此种变体重，由于底部更为坚实，形态形成雏形后，在右肩位置已经可以看作一个有依据的更有把握的入场机会点，而突破颈线后的运行空间也有望超过最小幅度。
　　e为标准的abc之字形反弹结构，与头肩底形态需要严格区分，表现为向上突破颈线之后上涨动力显著减弱，难以维持，很快再次跌落大颈线一下，形成之字形修正后继续下跌，这种演变需要更多指标上的配合，以便更清楚地尽早识别。
　　f为头肩底形态，但是此头肩底形态出现了突破颈线后的失败，这种运行节奏出现的概率较低，但这也是我们为什么在任何形态下都要设置止损的原因：防止意外运行节奏的发生。
　在实际走势中的判断，当出现头肩底雏形后，至少需要针对以上情况对接下来行情的运行做出节奏判断，以确认是否是头肩底反转形态；另外提醒在节奏演变中注意关注更细微的力度、角度差异，力争尽早实现预判，当行情符合预期节奏运行时果断参与。
附件 图1.jpg (45.95 KB) 2006-12-14 14:34

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五、头肩底形态形成过程中macd指标的配合指引http://www.fx998.cn! G( G  r9 h, o% c
在头肩底形态的形成过程中，为了确认形态的有效性和成功概率，在形态完成之前也能从指标上找到一些相互的配合。http://www.fx998.cn; m6 f2 ~0 C! E) B
　　比如，上图为欧元／美元近期日线图走势，图中红色颈线之下形成了一个双左肩，双右肩的变体头肩底形态，在这个形态形成之初，macd指标的日线图底背离是一个初步的下跌动力减弱信号；第二个相配合的信号则产生于右肩的形成过程：右肩向上形成突破之前，macd指标已经逐渐回到了零轴下方附近，为下一步向上突破作好了技术形态的准备。
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均线是最常用的分析指标之一，所反映的是过去一段时间内市场的平均成本变化情况。均线和多根均线形成的均线系统可以为判断市场趋势提供依据，同时也能起到支撑和阻力的作用。　　　一、均线的构成
　　均线，按照计算方式的不同，常见地可分为普通均线、指数均线、平滑均线和加权均线。这里主要介绍普通均线和指数均线。
　　普通均线：对过去某个时间段的收盘价进行普通平均。比如20日均线，是将过去20个交易日的收盘价相加然后除以20，就得到一个值；再以昨日向前倒推20个交易日，同样的方法计算出另外一个值，以此类推，将这些值连接起来，就形成一个普通均线。
　　指数均线：形成方式和普通均线完全一致，但在计算均线值的时候，计算方式不一样。比如20日均线，指数均线则采取指数加权平均的方法，越接近当天，所占的比重更大，而不是像普通均线中那样平均分配比重。所以指数均线大多数情况下能够更快地反映出最新的变化。
　　二者的优劣：没有绝对的优劣，在不同的运行阶段，二者可以体现出不同的效果，选取时的经验成分相对更大。个人更习惯于使用指数均线，用多根指数均线的结合来辅助判断市场趋势。
　　下图是欧元兑美元日线图上所体现的两种不同均线的效果，这里的均线参数设置都是20，其中红色均线为普通20日均线，蓝色均线为20日指数均线。从图片中可以看出，大多数情况下指数均线的拐头速度都相对早于普通均线，能相对更快地跟上市场的趋势。
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说明：一般而言，均线的计算价格用收盘价，但也可根据需求的不同使用最低价、最高价或者开盘价。　　二、均线系统的设置
　　如果将多根有规律的均线排列在一起，这是就可以形成一个对分析更有帮助的均线系统。
　　一般来说，在用均线系统进行分析时，常见的参数排列方式为：
　　A、5、10、20、30、40、50(等跨度排列方式)
　　B、5、8、13、21、34、55(费波纳奇排列方式)http://www.fx998.cn; r  _1 |4 n' a% S) T4 R4 ^, c
　　在这两种排列方式的基础上，增加125、200和250三个参数的均线http://www.fx998.cn" u! y' n. G8 {$ f9 |5 i' s+ n
　　三、利用均线系统排列状态判断市场节奏
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均线系统的排列状态，一般可分为汇聚、发散、平行三种状态。其中汇聚状态表明的是市场经历过一段单边走势后出现的对原有动能消化或积蓄新运行动能的过程，汇聚的时间越长，产生的动能越大；发散状态则是汇聚之后产生的爆发动能的前奏；平行状态则表明市场运行动能已经单方向爆发，引发了新的单边运行趋势。
　　在单边市运行节奏当中，这三种状态的循环为：汇聚-〉发散-〉平行-〉汇聚http://www.fx998.cn: K/ ]3 v: R, x) N. _. q
　　而在盘整市中，则体现为汇聚-〉发散-〉汇聚的循环，直到突破的发生。
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四、均线常规用法　　均线的两个基本功能http://www.fx998.cn9 k: R2 X7 B$ m6 b
　　1、“金叉”和“死叉”指示的基本信号http://www.fx998.cn) j- |; N1 f' D& f; n  y  W
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这里选取了日线图上的5和13两根均线作为金叉和死叉发出买卖信号的基础，从图3中可以发现，除了蓝色圆圈内的震荡走势中，这两条均线发生过持续亲密接触之外，其他时候所发出的金叉和死叉信号都能提供中线或者短线的交易机会与持仓信号。http://www.fx998.cn' u+ i# w4 [$ O" r1 P4 R1 @7 E1 s1 Z0 N
　　在不同的货币和不同的时间段，均线交叉的参数设置都需要因地制宜，不能一概而论，比如就不宜将5和13的参数直接放置到欧元兑美元的小时图使用，其相对过高的交叉频率将导致过多的无谓交易(盈亏都在20点以内的交易信号)，而且容易因此而丢失顺势单。
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2、均线对汇价的支撑和阻力作用http://www.fx998.cn0 \1 k. j0 X) b4 Z8 G, Q

这里我们再次用图2来理解均线系统提供的支撑和阻力作用。当汇价运行在均线系统的下方时，此时均线系统将起到明显的阻力作用，阻碍汇价的反弹；同样地，当汇价站稳于均线系统之上后，均线系统又将起到明显的支撑作用，这个作用的产生原因就在于均线计算方式所体现的市场成本变化，这种支撑和阻力效果也被称为“均线的斥力”。当然，均线也有吸引力，当汇价单边运行过程中较远地离开了均线系统后，均线也会发出“引力”作用，均线本身跟随汇价运行方向前进的同时，也会拉动汇价出现回调。
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五、特殊均线的用法　　所谓特殊均线是指在特定阶段能起到明显多空分水岭的均线，一般来说我们将其运用于单边市的主趋势中。比如下图：欧元兑美元周线图，其中55周指数均线就体现出特殊的多空分水岭效果。图中红色线条即为55周指数均线，在过去的长线涨势中多次起到了支撑作用，而今年欧元跌破此均线后一直保持着回调态势。
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这幅图则是4小时图上的参数为55的指数均线，在图片当中的蓝色举行方框内的单边走势过程中，此均线起到了显著的持续压制效果，直到该均线被反向突破一次之后，欧元的下跌力度才出现了逐渐的缓解。　　大部分情况下，只要单边趋势一形成这种具有特殊指示意义的均线都是存在的，一般在小型趋势中指导意义不大，主要用于大型的延续性较高的趋势中进行辅助分析，辅助判断方向是否改变或者是否有减速运行的迹象。
　　寻求这些特殊均线的时候，主要是进行反复测试，有效触及的次数越多，该均线就越有指示意义。
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在对行情进行波浪分析的时候，可以不仅仅依赖于波浪理论为基础，也可以利用其他的技术指标来进行相关的验证，比如本文将从macd指标的角度，在波浪运行中3浪与5浪间、调整c浪中进行辅助判定。　　很多投资者都觉得波浪理论过于深奥，其实他的理论基础相当简单，难在运用时过于灵活，经验的成分相对较大，所以有人说：对于同一段行情，100个人可能有101种数浪的方法。在这里提醒大家在学习和运用波浪理论的时候注意形态、比例、周期三个方面的结合。
　　本文知识点的基础内容为波浪理论中的基本运行节奏，包括基本的波浪循环周期、常见的调整浪结构及变化，以及浪中套浪的情况。对于这些基础知识，希望有兴趣的朋友可以系统地学习一下波浪理论，这里略去相关内容。
　　在此基础上，另外需要认识macd指标对汇价动能的指示：
　　1、单边运行动能是否充盈的指示
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　图5为欧元兑美元今年3月至上周末的日线图走势，其中浅黑色圆圈内的指标形态为下跌动能相对充盈的阶段，红色圆圈内的指标形态为上涨动能相对充盈的阶段。对于上升或下跌动能是否充盈从两个方面去判断：1是看代表动能的柱子长短变化，比如图5的蓝色柱子表示下跌动能，红色柱子表示上涨动能；2是看macd指标快线和慢线的运行状态(零轴上方还是下方，以及交叉后张口的程度)。
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2、背离减弱动能
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汇价和指标间背离的判断方法：
　　顶背离：汇价见新高，而指标不见新高，此后出现死叉，确认顶背离；
　　底背离：汇价见新低，而治标不见新低，此后出现金叉，确认底背离。http://www.fx998.cn" N: X: @  ]5 ~5 s" z5 g
　　图6中的4个红色圆点指示的是一次顶背离，4个黑色箭头所指示的是一次底背离。
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了解了上述两个基本知识之后，下面一起来看一下macd指标在5浪中的表现特征和应用方法。　　图7中，3浪3的高点和3浪高点、5浪高点间形成两次连续顶背离，Macd与波浪在主趋势中发生了这样的特征后，表明有展开回调的警示信号，此时可主动离场或将离场信号设得更加灵敏。但一般并不作为逆向操作的入场信号，除非有其他的信号给予更多此时汇价可能转向出现较大调整的信号。http://www.fx998.cn# r& q% ^; d" I+ R+ q1 j! d
　　顺势操作中，至少需要两次及以上的顶背离出现才看作上升力度显著减弱的信号，才算有回调可能发生的警示信号，而配合有通道、顶部形态的情况才能进一步加大成立的可能性；这也是我们在稳稳当当炒汇班中的逆势不可操作规则中讲到的：没有经过两次背离减弱动能前不逆向操作的原因。
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图8中，澳元兑美元在下跌趋势中运行abc结构反弹，运行过程中c浪3与c浪5发生了一次顶背离。Macd与波浪在调整趋势当中发生了这样的特征后，表明调整可能结束，此时可依据主趋势的方向考虑开立新仓，结合形态、风险控制来寻求最佳的入场时机。　　调整趋势中，一次逆向同级别背离就可以看作离场信号，同时可作为顺应更大级别趋势的入场提示信号。稳稳当当炒汇班中的逆势操作离场规则中也有的这样一条规则。
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形态中的颈线是多空战斗最激烈的地方，是双方兵家必争之低，是攻守中的最后一道防线。
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古时候两军对峙，通常以楚河汉界为划分，当两军实力相当时，谁也不敢越雷池半步。
同样的道理，市场里多空形成拉据战，双方各自拥有一条防线，任何一方失手时，代表短周期的多头或者空头趋势易位。
支撑也好，压力也好，凡是抗拒价格朝原方向前进的区域都可以称之为颈线。


颈线形成的原因有以下几点：http://www.fx998.cn8 v, m( r6 `; Y3 q# X  D
1.由上档套牢区所产生的水平压力颈线。
2.市场平均买进成本区所产生的水平支撑颈线。http://www.fx998.cn; U7 O& p4 i' ?- i
3.连结底部形态中的两点波峰所构成的压力颈线。
4.连接头部形态中的两点波谷所构成的水平支撑颈线



套牢压力区：
被套牢的投资者心情复杂，无时无刻不祈祷价格重新回到自己的成本区之上。因为解套的情绪越来越浓，当价格再度回升至套牢区时，这群前一波套牢的投资者急于解套，导致卖压异常沉重。
另一方面，急于将价格向上推升的新多头，为了消化这些套牢卖压，必须使足了劲。加码买进与卖压相抗衡。买卖双方在此短兵相接，展开肉搏战，谁胜谁负未知分晓之际，这个套牢区就变成颈线压力。多空只有一线之隔。最后，如果多头胜利，则能长驱直入，否则只能转进退守，静待时机反攻



平均成本支撑位颈线http://www.fx998.cn; o7 f7 i- ?% p; X, M6 E9 |
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空头大军兵临城下，把价格压至平均成本区时，一场价格保卫战打响在所难免。当多头的颈线支撑抵挡不了空头的猛烈炮火袭击崩溃时，那么多头的家园瞬间变如一片汪洋。只有等待河水退过之后，才能重新构筑底部形态重建自己的家园。



波峰颈线
必须是形态内的两点连线，而不是走势中的任何两点。
形态的颈线压力被顺利突破时，代表形态的正式完成。http://www.fx998.cn) S- g/ `! W6 r
向上突破颈线压力时，通常必须伴随大成交量，而且必须超过颈线价位3％以上的水平。
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波谷连线同理。


回抽
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价格向上突破颈线压力之后，会有一大群散户搭顺风车。可是一班车上挤得满满都是人，又怎么能开得动呢。http://www.fx998.cn' Z% T$ [) e. d% \
回抽除了可以清洗浮筹之外，还可以当成突破信号的确认依据。为多头市场的最后买进点。
如果是向下跌破之后的回抽，同理。
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成交量，突破幅度，回抽是辨认颈线陷阱的3大关键。



正三角形又称敏感三角形，必须符合下列几个要点http://www.fx998.cn6 O- A; K4 g' E4 K. P( L( L: R

1.三角形价格的变动区域由大到小，由宽而窄。http://www.fx998.cn! V* K! r( ?! Y5 }( O+ f

2.成交量逐步递减。http://www.fx998.cn4 Z5 J/ @. s9 b: p2 ?2 H8 ]; |
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3.形态发展至尾端时，价格波动幅度和成交量显得异常萎缩和平静。http://www.fx998.cn2 \6 G# Y1 h3 U! Y

4.正三角形上下两条斜线，各由两个转折点所连接而成。价格必须向上或向下突破颈线之后，形态才算成立。
5.如果发展至形态尾端才突破颈线，则其突破颈线后的涨跌力道相对较弱。如果发展至尾端仍未有效突破的话，说明多空力道相当。http://www.fx998.cn6 y3 Z* ^  t8 c/ Q) O" m, w0 n

三角形形态的力量会消失，这个形态不再有任何意义。多头和空头必须重新布局。http://www.fx998.cn/ `" r; z6 H! K8 @
6.一个有效的正三角形，突破信号通常产生于二分之一或者四分之三处。
17.当市场经过恐慌性大跌之后产生的正三角形态最不可靠。
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8.通常发生在波浪理论里面的第4波或者b波，第4浪或b浪为盘整浪，也就是休息的意思。http://www.fx998.cn5 I4 U# i" c  x" x, a, c4 i- t

9.正三角形形态内，第一顶点于第一低点之间的垂直价差称为形态振幅。从突破点价格起算加上形态振幅的价差，就是未来涨幅的估计值。下跌同理。

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一起学习，以后多教我就是了。我这几天都在网上找资料，从别处偷几张过来
在此说明一下，这些图的原作者是macd的博搏
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[ 本帖最后由 sandi 于 2006-12-9 17:40 编辑 ]附件 1.GIF (36.47 KB) 2006-12-9 17:25

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