马哥期货解读

光头马哥

马哥期货解读

来自：MACD论坛(bbs.shudaoyoufang.com) 作者：光头马哥 浏览：3721 回复：5

解读期货，

光头马哥

问题：为什么大多数各行各业的精英，进入期货市场，最后都会以亏损或者爆仓离场？
马哥解读：这个主要是因为市场的模式不同，对精英们而言，他们原来的行业，都是因果关系比较简单、确定的，也就是我们说的“线性关系”，比如说，现货行业，有人买货，价格是确定的，如果他能进到低于这个价格的货，他就能赚到确定的利润，或者，他低于现在的市场卖价进货，按市场价格卖，利润也是比较确定的。
而期货市场就有所不同了，除了生产厂家和一些现货商参与外，还有很重要的一股力量，就是投机，由于期货是对未来的价格判断，所以，就产生了很多的不确定性，因果关系就变得异常复杂了，就是“非线性关系”了，按照最新的研究成果，期货市场是“混沌的市场”
（百度：混沌：在非线性科学中，混沌现象指的是一种确定的但不可预测的运动状态。它的外在表现和纯粹的随机运动很相似，即都不可预测。但和随机运动不同的是，混沌运动在动力学上是确定的，它的不可预测性是来源于运动的不稳定性。或者说混沌系统对无限小的初值变动和微扰也具于敏感性，无论多小的扰动在长时间以后，也会使系统彻底偏离原来的演化方向。）
由于市场性质的改变，在期货---混沌的市场中，绝大部分人过去的经验和知识系统，都不适用了，一切都改变了，甚至，变成相反了，相对的确定性没有了，这时候的期货市场，对于我们而言，也就变成了赌场了，就是只对期货的三种走势：上涨、横盘、下跌，进行下注赌博。
既然是赌场，而且，绝大部分精英都参与过赌博，但是，真正研究和了解的，应该是少之又少，这里，简单的说一下：（因为需要博弈论、概率论，赌博理论，行为科学等等知识，完全说清楚要很长时间）
几个问题，为什么赌场始终是赢钱的？赌徒为什么输多赢少？赌球为什么有让球？赔率为什么会不同？
我相信，绝大部分的回答，都是：赌场是专业的操盘手，赌徒是运气不好或者是学艺不精，有些赌徒，一辈子都在研究技术，结果还是输给赌场。
赌球的，去研究球队的历史，现在的人员，战术打法等等，有些人说得头头是道，分析得合情合理，结果，也还是输了。
其实，赌场里的荷官，是不懂赌博的，真正能赢的原因，是规则背后的概率，概率论是因为赌博而产生，进而发展成为了一门科学。
赌场能赢，是因为在赌规的设计时，赌场对赌徒，有4%左右的概率优势，每一次赌局，结果都是随机的，任何的分析都没用，谁也不知道输赢，短期的赌局，有一定的运气成分，长期而言，一定是赌场赢，这就是为什么赌徒都有赢钱的时候，但是，最终，还是要输给赌场。
美国麻省理工学院的索普教授，通过概率的计算，发现了赌21点时，在一定的条件下，赌徒可以有2%的优势概率，因此，和他的学生，从赌场中赢了很多钱，最后，被赌场禁止入内。（大家可以去看电影《决胜21点》）
赌球的让球，也是通过概率的计算，使交战的球队的胜负，处于等概率的位置，这样，不管你买哪一个球队，概率都是50%,只有这样，庄家才可以保证他的抽成利润。
回到期货，因为是混沌的市场，每一天的走势，都是近似于随机，涨跌谁也不知道，每一次的买卖，就是在赌方向，概率都接近50%，长期而言，应该是不输不赢的，但是，不要忘记，每一次的交易，都是要付出佣金，累计起来，是不小的数目了，所以，这就注定了参与者必然的亏损。
这样，也只是一个理性操作者的结果。
遗憾的是，人类，恰恰是非理性的，从行为科学的研究结果表明，我们有认知偏差、锚定效应、沉淀效应，赌徒悖论等等不理性的行为，从佛学的角度，人类都具有“贪、嗔、痴、慢、疑”，这些不正确的理念和行为，都会使操作者亏损更多，用澳门赌场的大当家叶汉的话：我们赢的更多的是，赌徒不理性而输的钱。
从博弈论来研究：
在优势概率的情况下，如果采用了劣势策略，一样会输；
在劣势概率的情况下，即使采用了优势策略，还是会输；
在劣势概率的情况下，再使用劣势策略，则会大输；
只有在优势概率的情况下采用了优势策略，才能使你能够赚到钱；
想想都难，25%的可能性，你的运气就那么好？
再想想，找到期货的优势概率和优势策略，比赌场更难，赌场是恒定的概率，而期货，因为有人的因素，更加复杂，而且是不恒定的。
综合上面所说，如果不能从根本上理解市场的本质，单单凭自己的主观想象，就想从期货市场赚钱，真的是不太可能。
运气好的时候，确实能赚钱，而且还可能是大钱，但是，运气不好时，特别是不懂资金管理和风险控制的，很快，就会爆仓出局。
记住一条：不管你以前赚了多少次100%，但是，只要有一次你亏了100%，你就OUT了。
但愿我的解读，能够和你共鸣，引起你的深入思考。
谢谢，下一次解读，是关于技术分析理论的悖论。

光头马哥

问题：为什么大多数各行各业的精英，进入期货市场，最后都会以亏损或者爆仓离场？
马哥解读：这个主要是因为市场的模式不同，对精英们而言，他们原来的行业，都是因果关系比较简单、确定的，也就是我们说的“线性关系”，比如说，现货行业，有人买货，价格是确定的，如果他能进到低于这个价格的货，他就能赚到确定的利润，或者，他低于现在的市场卖价进货，按市场价格卖，利润也是比较确定的。
而期货市场就有所不同了，除了生产厂家和一些现货商参与外，还有很重要的一股力量，就是投机，由于期货是对未来的价格判断，所以，就产生了很多的不确定性，因果关系就变得异常复杂了，就是“非线性关系”了，按照最新的研究成果，期货市场是“混沌的市场”
（百度：混沌：在非线性科学中，混沌现象指的是一种确定的但不可预测的运动状态。它的外在表现和纯粹的随机运动很相似，即都不可预测。但和随机运动不同的是，混沌运动在动力学上是确定的，它的不可预测性是来源于运动的不稳定性。或者说混沌系统对无限小的初值变动和微扰也具于敏感性，无论多小的扰动在长时间以后，也会使系统彻底偏离原来的演化方向。）
由于市场性质的改变，在期货---混沌的市场中，绝大部分人过去的经验和知识系统，都不适用了，一切都改变了，甚至，变成相反了，相对的确定性没有了，这时候的期货市场，对于我们而言，也就变成了赌场了，就是只对期货的三种走势：上涨、横盘、下跌，进行下注赌博。
既然是赌场，而且，绝大部分精英都参与过赌博，但是，真正研究和了解的，应该是少之又少，这里，简单的说一下：（因为需要博弈论、概率论，赌博理论，行为科学等等知识，完全说清楚要很长时间）
几个问题，为什么赌场始终是赢钱的？赌徒为什么输多赢少？赌球为什么有让球？赔率为什么会不同？
我相信，绝大部分的回答，都是：赌场是专业的操盘手，赌徒是运气不好或者是学艺不精，有些赌徒，一辈子都在研究技术，结果还是输给赌场。
赌球的，去研究球队的历史，现在的人员，战术打法等等，有些人说得头头是道，分析得合情合理，结果，也还是输了。
其实，赌场里的荷官，是不懂赌博的，真正能赢的原因，是规则背后的概率，概率论是因为赌博而产生，进而发展成为了一门科学。
赌场能赢，是因为在赌规的设计时，赌场对赌徒，有4%左右的概率优势，每一次赌局，结果都是随机的，任何的分析都没用，谁也不知道输赢，短期的赌局，有一定的运气成分，长期而言，一定是赌场赢，这就是为什么赌徒都有赢钱的时候，但是，最终，还是要输给赌场。
美国麻省理工学院的索普教授，通过概率的计算，发现了赌21点时，在一定的条件下，赌徒可以有2%的优势概率，因此，和他的学生，从赌场中赢了很多钱，最后，被赌场禁止入内。（大家可以去看电影《决胜21点》）
赌球的让球，也是通过概率的计算，使交战的球队的胜负，处于等概率的位置，这样，不管你买哪一个球队，概率都是50%,只有这样，庄家才可以保证他的抽成利润。
回到期货，因为是混沌的市场，每一天的走势，都是近似于随机，涨跌谁也不知道，每一次的买卖，就是在赌方向，概率都接近50%，长期而言，应该是不输不赢的，但是，不要忘记，每一次的交易，都是要付出佣金，累计起来，是不小的数目了，所以，这就注定了参与者必然的亏损。
这样，也只是一个理性操作者的结果。
遗憾的是，人类，恰恰是非理性的，从行为科学的研究结果表明，我们有认知偏差、锚定效应、沉淀效应，赌徒悖论等等不理性的行为，从佛学的角度，人类都具有“贪、嗔、痴、慢、疑”，这些不正确的理念和行为，都会使操作者亏损更多，用澳门赌场的大当家叶汉的话：我们赢的更多的是，赌徒不理性而输的钱。
从博弈论来研究：
在优势概率的情况下，如果采用了劣势策略，一样会输；
在劣势概率的情况下，即使采用了优势策略，还是会输；
在劣势概率的情况下，再使用劣势策略，则会大输；
只有在优势概率的情况下采用了优势策略，才能使你能够赚到钱；
想想都难，25%的可能性，你的运气就那么好？
再想想，找到期货的优势概率和优势策略，比赌场更难，赌场是恒定的概率，而期货，因为有人的因素，更加复杂，而且是不恒定的。
综合上面所说，如果不能从根本上理解市场的本质，单单凭自己的主观想象，就想从期货市场赚钱，真的是不太可能。
运气好的时候，确实能赚钱，而且还可能是大钱，但是，运气不好时，特别是不懂资金管理和风险控制的，很快，就会爆仓出局。
记住一条：不管你以前赚了多少次100%，但是，只要有一次你亏了100%，你就OUT了。
但愿我的解读，能够和你共鸣，引起你的深入思考。
谢谢，下一次解读，是关于技术分析理论的悖论。

光头马哥

审核好久，

光头马哥

都没人看？

光头马哥

问题：为什么很多投资者尝试了很多的理论和指标，和操作系统，还是依旧亏损？
马哥解读：这个问题很好，解读还真的有难度，涉及的知识面太广。
以我现在的理解，目前的所有理论和指标，都是建立在对过去的结果进行归纳、数理统计，然后“找”出规律，去预测未来的市场走势，这是西方思维的必然结果，是“正确的谬论”。