炒股心得（28）-傲慢与偏见（2012/3/4）

bakerzhan

炒股心得（28）-傲慢与偏见（2012/3/4）

来自：MACD论坛(bbs.shudaoyoufang.com) 作者：bakerzhan 浏览：11454 回复：1

1.“傲慢与偏见”是我在2011年11月30日那天沪市暴跌3.27%突然想到的词汇。为什么会想到这5个字？因为那天央行首次宣布降低存款准备金0.5%，结果大盘高开低走打穿2319点。其实大盘从2011/4/16
高点3067点一路跌下来，单日3%跌幅也不少见，继续出现3%跌幅也不奇怪，可是2011/11/30出现暴跌之后，我就想到了“傲慢”这个词，具体说就是“空头的傲慢”。谁都知道2319点是1664点上升以来M头的大形态的颈线位，而且不是高位M头，只是低位M头，2011/11/30不是普通的日子，是2年来连续20次提高存款准备金后的第一次降低存款准备金，降准是股市利好这毋庸置疑，就算不是利好也不能算利空吧？恰恰所有主力都把这个消息当作利空来展现给大家，这时候我就突然有了感悟。
2.从2011/4/16形成下跌趋势以来，股指跌破20周均线并且一路被20周均线压制惯性向下，股指同时跌破20月均线，在我以前的博客里说过这都是不应该买入的警告。也就是从长期走势（月线）到中期走势（周线）都不支持买入的理由，那么在此期间强行买入，亏钱是必然的，赚钱是偶然的。有人会问：2009年7月股指也是刚越过20月均线，但是如果凭此买入那不是买在3454点高位，至今还无法解套？我要说的是20月均线买入理论只适合于长期底部横走的低迷走势（也就是之前根本没有暴涨过，也就没有暴跌过），暴涨暴跌就会把20月均线打乱，而且20月均线周期长，反映滞后，必然会给你错误指导。
3.我记得在2004年提出月均线理论的时候很多人嗤之以鼻，认为太慢了，实在不想等也不值得等，其实今天回头来看，2009年8月至今的下跌有29个月，你不是都在无奈的等吗？中国经济从2007年的高涨到回落，至今51个月还没有见底，你不都是在无奈的等吗？所以在2005年就看懂我的文章的人，其实7年来他肯定不是一无所获，至少不是亏损累累。但是今天才明白我的月线理论的人，也是幸运的，因为下一个大盘跃上20月均线的上涨周期被你等到了抓住了。最可悲的是今天还是看不懂我的月线理论的人，那么你可能还需要一个7年的周期才会明白股市投资的方法。这里我还是重复2005年我的观点：不是我要故意把时间拖长来赚钱，其实这就是股市投资的特质决定的。那些嘲笑我的人，其实你是在嘲笑股市，到头来你是在嘲笑自己愚蠢的想法。所以我不会回应那些在我博客里“傲慢的留言”，昨天不会，今天也不会，明天更不会，因为股市已经替我回复你了。
4.“空头的傲慢”集中反映在2011年底，我清楚地记得“宁夏卫视第一财经”节目邀请的民间高手“草*巴菲特”为代表的很多人多次在节目中发言，目前点位只是下跌中继，从技术上跌破颈线位2319点要再跌一倍空间，目前位置没有成交量，也证明根本不可能是底。我很早就不谈技术，不数浪，不是我不会分析，早期入市的人都是看技术分析的书照搬照抄的，因为我后来的实战经验早已证明技术分析只能用于期货市场，不适合股票投资市场。股票市场要想赚大钱，必须以基本面为选股依据，技术面只是选进出时点。所以我在去年底股市最低迷，最难熬的日子里坚持看财经节目，坚持听这些空头言论，我开始并没有认为他们讲空没有道理，直到2011/11/30降低存准，他们看到大盘暴跌还在继续讲空，我就认为这时候的空头是“太傲慢”了。
5.如果谈技术分析，我觉得股票分析师姚凯去年底在电视上讲的一句话我很受启发：一个大的形态完成之后，它的运行就结束了，不会按照此形态的突破来完成后面的量度跌幅（或升幅）。这个论点是我有生以来头一次听到，我看过的书从来没有这个理论。我本来就对大盘跌破一个“长期大形态”的颈线位不以为然（就像当年跌破1000点），但是我只有经验没有理论支持我，突然听到姚凯讲出这个理论，我感到非常认同也感到非常的镇定了，这说明我的观点是有依据的（只是我不知道），不是我一厢情愿。所以后来在12月和1月大盘继续下跌的时候我写信给我的朋友说：令人恐惧的时候就是机会到来的时候，令人极度恐惧的市场就存在千载难逢的机会。我知道你们大家现在极度恐惧，所以千载难逢的机会来了。我写信的目的不是鼓励买股票（甚至借钱买股票），而是怕他们卖出股票。我如果那时有钱当然可以买股票，但是我劝别人买股票也是不负责任的，因为别人毕竟没有我十几年的经验和胆量。
6.CCTV的“证券资讯”频道有一栏17：20的节目叫做“中线布局”，陈文图老师在讲解大盘2011/11/11开始的周线5连阴的时候讲到：历史上很少出现周线6连阴。所以从周KD在低位来鼓励大家不要卖在地板上，要有信心坚持到最后。可是周线出现7连阴，难道老师的话错了？没错！其实即使17连阴（每天跌1点）也无损文图老师的威信，因为这时候我们要看的不是阴线数字创惊人纪录，而是下跌的空间是否创纪录。现在我们回头来看，根本没有突破颈线后的量度跌幅，也没有7连阴后的加速暴跌。月KD/周KD当时都在低位，这些事实竟然那些民间技术分析高手和证券分析师都视而不见吗？如果承认这个现象那他们认为目前是下跌中继，还有1倍跌幅依据何来？所以我认为在股市中生存之道不应只是顺势而为，更重要的是抓住即将到来的巨大的转折机会，这才是大机会大利润。顺势看空追空（看多追多）都不是真本事。那为什么这些民间高手还要继续看空？我认为这是散户的短线炒股意识决定的，这些民间高手其实是为散户解盘的，所以他不会为散户分析大格局大方向，不会去长线布局，散户爱听明天涨跌，所以他们也就养成了短线的思维模式，久而久之他们自己的思维也越来越短视，甚至偏执。这就是我想到的第二个词“偏见”。
7.为什么市场第一次降准之后还要下跌一段空间和时间，我认为11/30这个时间点发布利好并不利于主力拉升。首先大家都知道12/23前要年底结账，其次是1月份要春节放假，所以都需要现金发放或还债，碰上年底银行资金要回笼，大家都没有钱买股票，反而有卖股票的巨大需求，突然碰上降准利好，都认为这是最后一次在年底还钱之前的逢高卖出机会，准备进场的主力根本不甘愿让急用钱的顺利变现（即使是少亏），所以从12/1开始继续加速打压不放接盘，这在我预料之中，所以我写信给我的朋友鼓励他们挺过这个残酷时刻。12/22的低点和12/28的低点和1/6的低点其实相差不多，这就符合我之前的判断，这里就是极度低点了。在此点位卖出逃命的散户和大户私募，其实回过头来发现，自己卖在地板上了。当然年底急需资金的人怎么卖都是对的，否则你可能会被高利贷砍掉一只手。但是不急用资金的人因为无尽的恐惧和绝望卖掉股票，这就是你参与股票投资必须教的学费。
8.人的生命是短暂的，人的投资生涯更是短暂。你不是都有机会遇到大场面的，1933年的美国经济危机，1990年的亚洲金融风暴，2000年的网络股泡沫，2008年底的美国次贷危机，2011年的欧债危机，这些经典教科书上的案例你经历过几次？我1996年入市，马上经历了1997年伟人逝世市场全部跌停，2000年网络股泡沫，2001-2005年漫长熊市，2006-2007年的6倍涨幅，2007年-2008年80%跌幅，2008-2009年1倍反弹，2009-2011年3年下跌。我非常荣幸我经历了这些大场面，也非常庆幸我在残酷的战争中学到了和平时期学不到的意志力，我也享受到了经济高涨股市繁荣的盛宴，这一切都是宝贵财富。我对股市充满敬畏，充满感恩，充满希望。大家还记得2011年底有位投资17年的股民在媒体发表公开信因为股市低迷宣布从此退出股市，我认为他公开说出自己的失败是对我们这些十几年老股民智商的羞辱，我可以很肯定的说它不代表我们这些老股民，它只是代表一部分老股民。这些失败的股民不是没有一点经验，只是没有学到全部的经验和坚决贯彻执行，只是自身的修养和提高还不够，因为某一方面的缺陷就造成投资踏错节奏，从众心理，羊群效应，追涨杀跌17年，最终伤心离开。他竟然犯了菜鸟股民的错误，在股市最低迷的时候清仓离开！这完全不应该发生在17年股龄的老战士身上。我当时听到这个消息心中只有惋惜，只有默哀，我认为他一定会在股市大涨之后再回来的，结果他会再一次踏错节奏。
9.那些上海民间股神/草根股神我认为都有15年以上的投资经验，但是这些经验真的称得上是可复制的成功之路吗？把书本上的战法拿来股市熟练套用真的可以成功吗？唐能通的“短线是银”6本书写的还不够详细吗？当今电视网络媒体的股市分析节目还不够多吗？这些都不是成功的决定性因素，这些只是成功的必要条件之一（基础知识而已），真正的决定性因素我2005年就已经谈到：世界观/人生观/思想境界/大智慧/博大的胸怀/辩证唯物主义/逆向思维/坚强的毅力/活到老学到老/耐心细致/科学分析/忍受孤独寂寞。所以我的博客从2004开始第一篇就不谈具体点位具体个股，不预测明天，因为我8年前就悟出了这个道理，与你谈技术谈细节是没有用的，因为你这个人是一个空壳，被技术填满的空壳是一辆通向死亡的战车（即使是期货投资也需要大格局），你需要不断卸载技术，装进世界观等以上要素，直到装满甚至没有一点技术了，你就成功了。换句话说这就是：“舍得”。
10.空头的“傲慢与偏见”导致无论大盘怎么上涨，越过多少均线，他都能找出理由说这是反弹，他把书本上讲的东西也否认了，因为他一旦认错，2011年全年树立的股神形象必然轰然倒下，那么人们就会反思他其实就是一个顺势而为的机会主义者，不是一个具有独立思维的投资家。这样的机会主义者成功概率只有一半，这是非常不成功的表现（扔硬币概率也是一半）。在此我不是借着大盘上涨诋毁这些空头股神，我只是说我们应该用辩证唯物主义的眼光来看待股市，用经济周期的波动来看待股市，而不是单纯找书本理由去讲解图形趋势，这是教授的赚钱模式，不是股民的赚钱模式。有文章说2011年是中国股市历史上第二差的年份，我写信告诉朋友这就是天大的好消息。我的经验告诉我，如果你在第二好的年份后进场，你会死得很惨。你在第二差的年份后进场，你会活得很滋润。你的一生不是随时都有这样的机会的。
11.再次重申，我没有时间和精力去指导需要解答问题的各位，因为我的文章不是股市扫盲，我的目的是投资境界的提高。目前我还没有找到与人合作的可行的模式（主要是认同我的长线埋伏投资模式），所以8年了我还是写给有缘的人，等待与我有缘的合作者。

yipu666

20月均线买入理论只适合于长期底部横走的低迷走势（也就是之前根本没有暴涨过，也就没有暴跌过），暴涨暴跌就会把20月均线打乱