全网首发：私募内参1217

股海成周

全网首发：私募内参1217

来自：MACD论坛(bbs.shudaoyoufang.com) 作者：股海成周 浏览：697518 回复：2

全网首发：【独家】私募内参1217
股通宝私募内参1217
“史上最牛”房产税基本被证伪
2010-12-16 14:55:32
★★★
针对坊间流传的“史上最牛”房产税，经多方核实，这一版本基本被证伪，最终方案没有如此严厉。一旦方案出台，房地产板块有望迎来反弹（非反转）。
宁波港：应密切跟踪明年的吞吐量情况
2010-12-16 14:55:15
★★★
通过与宁波港（601018）管理层沟通，研究员认为，公司今年经营情况符合预期，未来吞吐量将保持10%左右的稳定增长，2011年主要依靠集装箱与铁矿石的增长，如果中国经济需求旺盛，同时控制资源开采，干散货进口需求可能增长较快，吞吐量可能超出预期，因此应密切跟踪。
对近期房产税传言的点评
2010-12-16 14:42:35
★★★
据研究员调查了解，网上流传的房产税严厉版本基本被证伪，且本周三召开的国务院常务会议，再次审议了房产税议案，估计是为最终出台做准备。目前方向已经明确，但时点确实难以判读。假如房产税出台将出现反弹机会，并非反战。可以参与交易性机会，配置中天城投、中南建设、滨江集团、冠城大通等弹性品种；如想布局明年，建议逐步配置绝对收益品种：万科A、保利地产、荣盛发展。
山东海化：早盘异动明显可能与雪溶剂炒作有关
2010-12-16 14:42:24
★★★
据研究员了解，山东海化（000822）本周四早盘异军突起，大幅飙升可能与市场炒作雪溶剂的事情有关。
【极地狂飙】分析的ST偏转（000697）封涨停!
2010-12-16 13:56:44
★★★
【极地狂飙】分析的ST偏转（000697）封涨停!
两则上市公司传闻信息
2010-12-16 13:48:44
★★★
据业内传言，金岭矿业（000655）可能托管新矿山。据传，天润曲轴（002283）年报有望大幅预盈。
【席位数据】分析的永辉超市(601933)保持强势大涨!
2010-12-16 13:37:37
★★★
【席位数据】分析的永辉超市(601933)保持强势大涨!
巴曙松在非公开场合沟通纪要
2010-12-16 13:27:09
★★★
经济学家巴曙松在非公开场合沟通时认为，2011年全球经济复苏与风险同步，调整与变革同步。由于发达经济与新兴市场仍处于经济周期的不同阶段，发达国家反通缩与新兴市场反通胀、发达国家量化宽松与新兴市场量化紧缩将成为左右2011年市场走势的重要因素。2011年中国将承受更大的外围压力和贸易摩擦，由于中国处于经济发展阶段的后半期，劳动力成本提高、资源约束等客观条件已改变，提升消费、扩大进口的迫切程度提高，这些因素叠加意味着通胀不仅是长期的故事，也是个持续主题。2009、2010年的中国是2008年金融危机时刺激政策的“红利期”，而后两年将是刺激政策的“成本消化期”。预计2011年人民币升值的步伐或将加快，这不仅是实现经济内外平衡的必要措施，也是抑制通胀的备选举措，在明年年中第三轮中美经济与战略对话开启之前的上半年，升值幅度可能比较显著。因此，明年上半年人民币升值受益板块将成为市场的关注点。从近期政策动向看，在下一次加息之前，应该还有一次上调存款准备金率。从决策层的角度考虑，加息不仅担心国际形势，而且担心加息引发更多的热钱，加息之后地方zf融资平台以及zf的其它债务成本也会提升，许多国企的项目成本也会提高，因此，虽然加息是一种选择，但会很谨慎，幅度也相对有限。关于房地产调控以及房价，决策层面可能有一些新的想法，由于地方zf财政收支模式没有改变、家庭财富分配格局严重分化、商品住宅存量仍不足等原因 ，房价下调还不太现实。
【机构密函】分析的杭氧股份（002430）直线拉升,创新高!
2010-12-16 13:25:16
★★★
【机构密函】分析的杭氧股份（002430）直线拉升,创新高!
【极地狂飙】连续分析的荣盛发展（002146）放量直线拉升!
2010-12-16 13:17:24
★★★
【极地狂飙】连续分析的荣盛发展（002146）放量直线拉升!
海翔药业：受益于近期氟苯尼考大幅涨价
2010-12-16 13:14:58
★★★
据研究员了解，氟苯尼考近期大幅涨价，其中宁夏多维等多家厂商停产或限产、下游出口需求增大、上游中间体D--乙酯价格涨价，都对其价格起到了拉动作用，海翔药业（002099）将直接受益。作为该行业龙头未来受益于达比加群的高景气，2011年高增长确定，而氟苯尼考价格超预期大幅上涨为公司再添亮点。因此上调公司2011年EPS至1.02元，上调目标价为36.4元，给予买入评级。
金刚玻璃：主导产品充分体现三“新”
2010-12-16 13:01:24
★★★
完成对金刚玻璃（300093）的调研后，研究员指出，公司在安防玻璃和光伏组件领域具备独到优势，高强度铯钾防火玻璃、PVB光伏建筑组件等主导产品充分体现新技术、新材料、新能源的优势；目前公司各项业务情况较好，订单充裕，且有多个在谈项目，未来成长前景广阔。预计2010-2012年的EPS分别为0.47、0.77、1.2元，对应PE分别为63倍、38倍、24倍，给予增持评级。
杭氧股份：未来会向全方位气体方案提供商发展
2010-12-16 13:00:27
★★★
杭氧股份（002430）公布最新订单情况后，有研究员表示，本次LNG冷能项目，公司与香港润华控股合作，拿到中石油大单。可以看出与传统的国有企业相比，公司的思路还是比较开阔。以公司目前的业务开拓模式，预计未来会向全方位气体方案提供商发展，未来可能进入的气体领域有火电厂尾气回收、稀有气体制备、特种气体制备，预计10-12年EPS分别为0.86元、1.22元和1.68元。
华孚色纺：2011年盈利有望强劲增长
2010-12-16 12:59:50
★★★
华孚色纺（002042）近期股价有所异动，有研究员表示，公司所处子行业是纱线领域中竞争优势较明显、增长最快的行业，产品供不应求，公司研发和生产技术优势突出、反应速度快、与品牌服饰厂商联系紧密、有较强品牌效应。考虑到下半年纱线产品价格随棉花成本上升而大幅上涨，而公司库存原材料成本处于低位，毛利率应有较大程度提升，而且随着公司逐步加大中高档彩色纱的占比，毛利率也将逐年呈上升趋势。此外，定增募投项目2011年能释放一半产能，并且随着公司不断收购新的产能，扩张空间大。总体而言，预计2010-2012年EPS为1.16、1.72和2.19元，给予“推荐”评级。
英唐智控：华泰联合证券给予买入评级
2010-12-16 12:59:39
★★★
华泰联合证券发表报告指出，英唐智控（300131）所处小型生活电器智能控制行业在消费升级和向专业化分工发展两大因素推动下，有望迎来高速发展期。公司的电力系统在线监测产品也有望获得高速增长，迅速推高业绩，且公司还具有高送配和股权激励预期。预计公司2010-2012年EPS为0.70、1.42和2.58元。给予买入评级。
兆驰股份（002429）：公司大举进军LED市场，近期推出股权激励方案，全年业绩0.8元，年报10送10股
2010-12-16 12:05:15
★★★
兆驰股份（002429）：公司大举进军LED市场，近期推出股权激励方案，全年业绩0.8元，年报10送10股。
中国西电：有望全面受益于特高压建设的加速
2010-12-16 11:52:41
★★★
中国西电（601179）发布获重大合同的公告后，申银万国李晓光发布报告表示，此次与南网签署合同金额较大，约占公司09年营业收入的20%，将对公司未来业绩产生重大影响。此外，南网糯扎渡-广东±800kV特高压直流项目是继国网向家坝-上海±800kV特高压的第一个启动项目，预计未来南网特高压直流建设有望加快。作为行业龙头，公司将全面受益于特高压建设的加快。
东阿阿胶：产品提价潜力大 招商上调12个月目标价至80元
2010-12-16 11:44:28
★★★
招商证券医药小组表示，近年来，东阿阿胶（00423）奉行“阿胶价值回归”战略，近乎垄断了阿胶市场，从而拥有绝对的话语权；目前阿胶的终端动销情况良好，明年仍具备大幅提价的潜力。阿胶系列含税收入40亿之前没有瓶颈。预计公司2010-2012年EPS分别为0.87、1.23和1.72元，对应PE分别为61、43和31倍。鉴于阿胶提价预期可能带来的业绩高增长，上调12个月目标价从50元上调为80元，重申“强烈推荐-A”的评级。
2011年小盘股板块投资策略分析
2010-12-16 10:48:04
★★★
中信证券发布报告表示，今年小盘股板块走势强劲，明年板块前景继续值得看好，基于对经济转型和新兴产业的理解，可从三个方向入手，一，节能环保，二，高端制造，三，创新消费。上市公司中，推荐龙源技术、九龙电力、三维工程、劲胜股份、水晶光电、汉钟精机、兔宝宝、人人乐、报喜鸟以及长春高新。
中金：当前市场具备较高安全边际和投资吸引力
2010-12-16 10:31:54
★★★
中金公司发表报告认为，当前市场具有较高的安全边际与投资吸引力，预计明年初市场趋势有望由振荡变为上行，建议轻仓投资者逢短期股指振荡过程中适度提高仓位水平．其判断逻辑主要为： 1 ）央行公布的有关今年第四季度城镇储户问券调查显示：居民对物价满意度 1999 年 4 季度以来最低，未来物价上涨预期加剧。因此，在加息“靴子”未落地之前，市场对政策面的顾虑难以消除，维持年内剩余时间市场将延续振荡蓄势格局的判断； 2 ）从安全边际角度看，截止 15 日收盘，沪浑 300 指数、沪深 300 非金融公司《共 269 家成份股》以 TTM 方式计算的 PE 值分别约为 15.4 倍与 20 ． 8 倍，处在历史次低位水平，此外， A 股较 H 股最新溢价率约为 2% ，同样处在历史次低位水平；因此，在经济前景预期向好的大背景下，认为当前市场具有较高的安全边际与投资吸引力； (3 ）往后看，预计明年初市场趋势有望由振荡转为上行，信贷投放进入高峰期促使流动性预期再次改善、产业政策与区域经济刺激政策具体措施将陆续出台则有望成为市场上行的正面推动力。操作策略上，建议轻仓投资者逢短期股指振荡过程中适度提高仓位水平，政策面持续倾斜、实际利率为负数提升市场风险偏好度等因素支持以新兴产业为代表的高成长股继续走强，明年上半年通胀继续处高位意味着有色、煤炭、农业板块等通胀受益品种后市仍存潜力，此外，机械板块、水泥板块、高端装备制造板块等可继续关注。
汉王科技（002362）：周末有机构100%会上浙江知名证券报纸推荐点评
2010-12-16 10:29:45
★★★
汉王科技（002362）：周末有机构100%会上浙江知名证券报纸推荐点评。短期120 中期200元。
东方财富：“股吧”人气高
2010-12-16 10:16:14
★★★
东方财富（300059）：作为目前主流的财经网站，公司用户流量和粘性处于行业领先地位，业务平台拥有专业、品牌和网络效应三大优势，上市有利于推动主营业务增长，力助公司从财经门户向"一站式"金融服务平台升级。公司旗下的"股吧"拥有极高的人气，用户之间的网络效应使得竞争对手难以复制。建议中线关注。
华工科技（000988）：公司明年一季度开始将与某国外知名电子科技产品龙头公司深度合作
2010-12-16 10:15:49
★★★
华工科技（000988）：公司明年一季度开始将与某国外知名电子科技产品龙头公司深度合作
中短期看好环保产业链整合类公司
2010-12-16 10:07:55
★★★
“十二五”我国环保标准不断提高，化学需氧量、二氧化硫继续减排5%和10%，同时新增氨氮、氮氧化物排放约束指标，分别减排10%和10%。大气污染治理方面，脱硫仍以电厂为主并转向钢铁烧结机，脱硝市场即将启动；污水处理方面，重点转向脱氮除磷等升级改造、污泥处理，同时化工污水处理将极大受益；固废处理方面，生活垃圾焚烧加快发展，危险废弃物、渗滤液处理得到重视。据预测，“十二五”环保总投入将达到3.1万亿。从长期看，zf将逐步理顺环保价格机制，开征环保税，提高行业回报率以吸引社会资本。此外zf在税收减免、财政贴息方面的措施可能超出市场预期，使环保公司直接受益。环境治理责任主体（地方zf和工业企业）一方面面临巨大的治理投资需求，另一方面在高通胀和信贷收紧情况下，污染治理项目的回报率短期难以较大改善，环保资金缺口继续扩大，污染治理进度受到一定阻碍，部分工程设备类企业高增长也将受影响。而一些企业可以利用资本优势进行产业链整合并从中获益。基于行业估值距历史高点仍有15%空间而政策预期却逐渐加强、行业基本面向好、环保指标保障巨额投资需求以及政策措施可能超预期，上调行业评级至“推荐”，长期看好行业。中短期看好环保产业链整合类公司，如兴蓉投资、龙净环保、桑德环境、碧水源。
看好特高压设备及有国网资产整合潜力公司
2010-12-16 10:07:43
★★★
中信证券发布报告表示，看好特高压设备及有国网资产整合潜力公司，如许继电器和平高电气。一方面十二五特高压交直流工程全面建设将直接拉升行业景气，另一方面，国网对两公司的业务定位和资产整合也将逐步明确。
电子商务“十二五”规划初稿完成
2010-12-16 09:58:12
★★★
由工信部牵头、包括发改委等9部委联合制定的电子商务“十二五”规划初稿已经草拟完毕，明年二月有望正式成稿。根据规划初稿,预计到2015年，电子商务交易额将翻两番，咋GDP中贡献率大幅提高。“十二五”期间，电子商务发展的主要任务是：推动电子商务应用的普及和深化，包括推动大型工业、商贸物流、旅游服务等传统企业深化电子商务应用，提高网络采购和网络销售发展水平；促进移动电子商务等创新型电子商务发展等。此规划初稿目前有两点值得关注。首先，物联网、云计算等新兴技术也将被应用到电子商务之中。其次，在支撑体系建设部分，电子认证、电子支付、现代物流、标准体系、信用体系等都将被纳入其中。特别是“电子支付”，随着央行《非金融机构支付服务管理办法》以及《非金融机构支付服务管理办法实施细则》的出台，第三方支付牌照的发布也被提上日程。关注电子商务平台：生意宝、焦点科技,电子商务软件开发商：三五互联、拓维信息、网宿科技,电子支付：东信和平、证通电子、南天信息、卫士通。
博云新材：先进复合材料领域龙头
2010-12-16 09:51:14
★★★
海通证券曹小飞表示，博云新材（002297）是我国先进复合材料领域的龙头企业，炭/炭复合材料等主要产品都具有广阔的市场空间和巨大的进口替代需求，但产能不足一直是困恼公司发展的问题，募投项目将于2011年开始逐渐贡献业绩。预计博云新材2010-2012年EPS分别为0.15元、0.27元和0.37元，对应2010-2012年的动态PE分别为147.79倍、84.44倍和61.26倍，上述盈利预测尚未考虑合资公司可能贡献的业绩以及在新应用领域可能存在的扩张。公司的产品在国防上具有重要的战略意义，产品成长空间广阔，可享受较高的市场估值溢价。综合考虑公司产品在民航、军机等领域存在的巨大市场空间以及中国商飞C919的发展潜力，给予“增持”评级，6个月目标价25元。
【极地狂飙】分析的大族激光（002008）继续保持强势,创新高!
2010-12-16 09:50:05
★★★
【极地狂飙】分析的大族激光（002008）继续保持强势,创新高!
【席位数据】分析的江特电机(002176)放量直线拉升!
2010-12-16 09:44:49
★★★
【席位数据】分析的江特电机(002176)放量直线拉升!
山西三维（000755）：业绩拐点出现 关注原料供应和BDO价格
2010-12-16 09:43:23
★★★
山西三维（000755）：业绩拐点出现 关注原料供应和BDO价格
杭氧股份：国信证券上调2010-2012年业绩预测
2010-12-16 09:33:30
★★★
杭氧股份（002430）公告新增投资4个工业气体项目，国信证券分析师余爱斌发布报告表示，本次公告项目情况显示，市场对公司气体业务的巨大成长空间及发展速度预期明显不足，公司在化工、LNG冷能利用、二氧化碳回收、电子玻璃等多个新领域取得突破，改变了公司业务集中于冶金行业的局限，公司业绩和估值都将因此获得明显提升。上调公司10-12年业绩预测至0.9、1.3、1.7元，维持“推荐”评级。
海利得：牵手国际巨头 泛舟车用纤维新材料蓝海
2010-12-16 09:33:18
★★★
申银万国发布报告表示，海利得（002206）大力发展的HMLS和帘子布属于车用纤维新材料，进入壁垒高、毛利相对稳定，周期性弱；公司在车用纤维新材料领域将挑战国际龙头；充分体现其高端制造能力，承接制造业向中国转移的中高端化趋势。未来两年高增长明确，上调11年EPS预测至1.12元。综合考虑公司在车用纤维新材料领域的国际竞争优势和业绩高增长，建议增持。
贵州茅台：中金表示产品提价将带来20%上升空间
2010-12-16 09:28:36
★★★
贵州茅台（600519）公告将于2011年1月1日起上调产品出厂价格，平均上调幅度为20%左右。对此中金分析师孙轶佳认为，公司对应2010-2011年市盈率分别为35.5倍和25.7倍，提价预期兑现使得公司估值有望修复至2011年30倍以上的水平，公司将实现估值和盈利的双升，股价仍有20%的上升空间，维持“推荐”评级，茅台提价将带动整个白酒板块行情，建议投资者积极关注其他未提价品种。
中国国航：作为三大航投资首选 买入评级
2010-12-16 09:11:01
★★★
安信证券吴莉表示，中国国航（601111）近几年战略执行到位确定领先优势，同时在北京枢纽建设方面初见成效。11月份进入淡季，公司的总体客座率为76.8%，环比降低2.5个百分点，主要是公司的国际航线下降较快。虽然如此，预计公司11月份客公里收入同比增长 7.9%，经营利润同比增长100%，利润总额同比增长超50%。看好明年公司的发展，预测为 2010、2011年EPS分别为0.96元，1.21元，前期股价大幅回落，目前安全边际很高。是逢低买入的好时机，给予“买入－A”评级，作为三大航投资首选。
冀中能源（000937)：传集团公司将注入总计11亿吨煤炭资产
2010-12-16 09:07:33
★★★
冀中能源（000937)：传集团公司将注入总计11亿吨煤炭资产。
安信证券2011年A股投资策略报告
2010-12-16 09:04:42
★★★
安信证券发布的2011年度策略报告指出，2010年全球经济复苏之路出现分化。在巨大流动性的推动下，新兴经济体在经历V型复苏后，重新进入到经济危机之前的增长轨道之中；而同样在巨大流动性的推动下，成熟经济体复苏势头开始放缓，不得不借助更加宽松的流动性进一步刺激。与之关联的是，新兴经济体与发达经济体的通货膨胀趋势显著分化，新兴经济体普遍承受着较高的通胀压力。
　　中国经济的表现与新兴经济体的其它国家相似。一方面，经济保持较快增速；另一方面，受低端劳动力短缺和食品周期双重叠加的影响，过剩的流动性推动通胀在年末加速上升。通货膨胀问题已经成为影响2011年实体经济和资本市场走向的关键性问题。预计管理层 2011年将不得不采取加息、收紧信贷规模等多种方式抑制通货膨胀，这些政策同时也会抑制实体经济中的总需求。即便如此，本轮通货膨胀也可能延续到2011年中期才会结束。预计 2011年信贷增速和M2增速均低于16%，因此，2011年的流动性整体不利于资本市场。预计2011年上市公司盈利将继续增长，但增长幅度将低于2010年。我们估计全年上市公司盈利增速不超过15%，其中金融行业和受管制行业盈利增速在10-15%，其他行业增速15-20%。劳动力价格上涨和zf的过度调控是最大的风险。在企业盈利和流动性均无亮点的情景下，预计2011年资本市场继续保持平淡格局，上证指数突破箱体高点3500点的概率很小。相对而言，我们认为一季度（信贷大量投放期）和四季度（通胀快速下降期）资本市场的表现将好于二、三季度。
　　在行业配置方面，安信预计2011年将是复杂和混乱的一年。估值、盈利和行业前景的匹配均已发展到极致，存在修正的可能性。在一季度工业增加值回升（受节能减排运动结束的影响）、“ 十二五”规划开局之际，我们相对看好新兴产业、大宗商品和主题投资。而下半年一旦通胀消退，预计房地产产业链将获得超额收益。基于人口结构变化这样的长期因素，长期看好医药和消费品行业。但是，鉴于这些行业在过去两年获得的超额收益巨大，预计2011年它们的表现将相对平稳，超额收益主要来自于自下而上的机会。
杉杉股份：锂电池合资开启美好未来
2010-12-16 08:43:49
★★★
我们预计公司2010-2012年EPS为0.28、0.44元和0.62元。(此预测较我们之前做出的预测有较大变动，主要是因为市值24亿宁波银行股权的出售时间点非常难以把握，我们将之考虑到总市值去，而不体现在EPS)。公司当前市值98亿元，相当于电池材料业务市值为65亿元左右。我们认为公司负极材料在业内处于第一的地位，正极材料发展即将驶入快车道，这一估值水平并不高。因此我们维持公司“买入”的评级。公司风险来自于合资审核的不确定性以及双方文化融合不顺利。
贵州茅台（600519）：产品出厂价提两成
2010-12-16 08:42:16
★★★
贵州茅台（600519）：决定自2011年1月1日起适当上调产品出厂价格，平均上调幅度为20%左右。此次价格调整将会对公司2011年经营业绩产生一定的影响。
美国十年期国债价格近一个月出现明显下跌
2010-12-16 08:28:01
★★★
据了解，过去一个月时间，美国十年期国债价格跌了近7%，有研究员指出，在美联储出台8500-9000亿的国债购买计划的情况下，国债价格出现如此大的跌幅，一方面反映出市场资金从低风险的资产转移到高风险的资产上去，另一方面，也表明美联储的国债购买方案更多会集中在国债一级市场，其开闸放水的政策短期内不会改变。

neilzhu

好的，也来支持#*d1*#

股海沉浮777

#*d1*#