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发表于 2010-12-9 18:44
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明年的主线是新兴产业，这是地球人都知道的事，基本上主力已开始了第一轮布局。我选的都是从基本面和业绩考虑的，选几股点评如下：
600169 公司是国内唯一的火车轴生产基地，也是我国最大的航天发射装置生产基地。公司拟非公开发行募资不超过16.86 亿元,投向高速列车轮轴国产化项目,规划2012 年达产,目标新增销售规模20 亿元。公司的成长开始瞄向中国高铁的速度。公司的天津临港基地建设项目,以风电、核电、煤化工等新能源装备为主,产品定位高端,面向国际市场。规划2011 年建成投产,目标销售规模100亿元,相当于公司2009 年营业总收入的1.24 倍,为公司2011—2013 年间年均增长30%奠定了基础。
002449 投资亮点：
1、产品结构升级加快,PLCC产能扩张速度超预期。公司为国内SMDLED封装龙头,09年Chip、PLCC两产品线月产能分别约为2亿只、0.11亿只。目前公司大幅扩张高价值PLCC产能,目前月产能已达1.3亿只,预计11年3月后PLCC月产能将达3.5亿只,扩产速度大幅超出预期。
2、PLCC产品为10、11年业绩增长主要动力。PLCC平均价格较Chip高出10%-20%,公司09年全面摊薄后EPS为0.516元,预计PLCC将为10、11年分别贡献0.13、0.33元业绩。
3、显示屏市场是当前主要动力。显示屏市场的竞争主要集中于大陆厂商,台湾厂商涉及较少,公司SMD产品在室内显示屏市场优势明显。下游市场的增长和公司室外屏市场的开拓是10、11年业绩增长的主要动力。
4、大功率产品、照明市场是未来业绩爆发点。公司大功率产品已做了大量技术储备,主要定位于未来照明市场,目前产品品质与台湾中游厂商已无差别。随着公司大功率产品的量产和产品品质进一步提高,大功率产品将成为公司未来业绩的爆发点。
600546 煤炭整合龙头，收购将新增公司煤炭产能870万吨,是现有产能的1.3倍。预计整合煤矿将于11年后期释放产能,以11、12年9.88亿总股本计算,公司收购资产完成后,10-12年EPS为1.15、1.58、2.47元,PE为30、17、11倍。目标价41元
600299 公司目前重点发展四大新材料产业链：有机硅产业链、苯酚/丙酮-双酚A-环氧树脂产业链、工程塑料产业链和合成橡胶产业链。黑石集团入主蓝星集团将加快蓝星集团整体上市的步伐，而蓝星集团必然要在合适的时间将优质资产注入公司，使公司发展逐步壮大。尽管在2008年和2009年受金融危机冲击连续亏损，但今年的财务数据显示，公司业绩已明显回升。前三季净利润达到8099.2万元，成功扭亏。此外，多家机构长期表示对该股未来业绩抱有乐观估计，尤其在经济复苏、新能源产业迅速发展的背景下，具有20万吨有机硅产能、12万吨苯酚丙酮产能和12万吨双酚A产能的公司，未来两年业绩大幅提升的可能性很大。照此估计，原本每股净资产便在5.48元的该公司随着净利的扭亏"摘星脱帽"的可能性极高。
002299 产能扩张步伐加快，公司与美国莱吉士公司投资设立中外合资经营企业“福建福圣农牧发展有限公司”。合资方莱吉士公司的控股股东--OSI集团是美国一家在全球21个国家拥有45家工厂的国际食品集团。OSI集团的客户包括全球快餐盒外卖连锁供应商、品牌食品营销商、食品零售商等。全球主要客户包括麦当劳、卡夫食品、沃尔玛、雀巢等国际知名食品和零售企业。OSI集团与麦当劳的合作关系超过55年,是麦当劳目前最大的全球食品供应商,为麦当劳全球88%的餐厅提供产品和服务。
合资公司将成为麦当劳指定供应商。合资公司的经营宗旨是通过优秀的鸡肉品质成为麦当劳指定的在中国鸡肉一条龙原料供应商。目前麦当劳在中国的供应商仅为福喜公司和铭基公司两家。合资公司成立后,作为唯一的麦当劳公司指定的在中国的鸡肉一条龙原料供应商,麦当劳公司在中国的直接供应商由原来的福喜公司和铭基公司两家公司变更为三家公司。公司未来可以最大程度的获取麦当劳公司的鸡肉产品订单,大幅提高公司产品在麦当劳公司鸡肉产品采购市场中的份额。
合资公司设立不影响目前公司麦当劳订单情况目前公司的主要该客户除了肯德基、德克士、双汇发展、太太乐等多家中外知名企业,还包括目前麦当劳在中国的两家供应商上海福喜和深圳铭基。公司目前提供的深圳铭基的鸡肉产品均用于出口日本,而公司提供给上海福喜的鸡肉产品占公司年度销售额不足0.85%,所以公司新成立的合资公司对公司目前的麦当劳业务不会产生影响。
2013年公司产能将达到2.52亿羽合资公司预计未来三年产能可达到6000万羽,加上公司原有的产能扩张方案,未来三年公司产能规模扩大至1.92亿羽的计划,公司在2013年肉鸡的生产产能合计将达到每年2.52亿羽,是目前9600万羽产能的2.63倍。由于公司拥有完整的产业一体链,可以最大程度的规避行业风险,一般情况下,公司单只鸡的净利润为3元,则预计2013年,公司的净利润可达到7.56亿元。
盈利预测。我们预计公司10年、11年和12年的营业收入分别为19.85亿元、28.36亿元和45.61亿元,归属母公司的利润分别为2.68亿元、4.30亿元和5.91亿元。对应10年、11年和12年的eps为0.65元、1.05元和1.44元。
601717 煤炭机械行业的龙头企业。郑煤机主要从事煤炭综合采掘设备“三机一架”中的液压支架及其零部件的生产、销售和服务,目前公司总产量居国内煤机行业首位,其中液压支架产销量均为世界第一。随着IPO募投项目的快速推进,公司产能瓶颈有望迅速缓解,我们预计10一12年公司营业收入将分别达到63.6/86.0/113.8亿元,同比分别增长23.2%/35.2%/32.3%。
预计未来五年行业年均增速20%以上。未来煤机行业需求的驱动力主要来自于:新建煤矿产生的设备新增需求、煤矿产业整合与设备保有量引发的设备更新需求、煤炭综采化率提高带来的设备升级需求、以及海外市场需求。我们判断未来5一8年煤机行业将保持年均20%以上的增长。设备成套化与制造服务化将是煤机行业未来的发展趋势。
公司核心竞争优势突出。明显的规模优势使得公司在采购成本、供应保障、研发及营销投入等方面更加游刃有余;依靠先进有效的研发机制和技术创新安排逐步形成了强大的技术优势;在高可靠性的产品质量基础之上建立的良好品牌形象使公司在国内拥有稳定的客户基础;以及年富力强、敬业高效的管理团队。
公司长期发展战略清晰。在“产权多元化”的基础上,“产品成套化”将进一步提升公司规模与能力,“高端产品国际化”旨在推动公司产品走出国门并稳步发展,“中端产品租赁化”是扩大企业市场份额、增强企业售后服务能力、增加企业利润来源的重要手段,“低端市场股份化”将使企业分享煤炭开采收益,拉长产业链,实现多种经济增长方式。
都是F10粘贴来的，其它股中大多是新兴产业的亲戚和家人，请自己看F10吧。我觉得做中长线一是要听党话，跟着政策走；二是基本面要好；三是跟着庄家走，弱市中的强势股最有搞头！！
[ 本帖最后由 股市雷锋 于 2010-12-9 19:26 编辑 ] |
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发表于 2010-12-9 10:41
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