私募内参1118

股海成周

私募内参1118

来自：MACD论坛(bbs.shudaoyoufang.com) 作者：股海成周 浏览：1641 回复：1

股通宝私募内参1118
寻找被错杀的医药股，关注华东医药和双鹭药业
2010-11-17 14:01:53
★★★
据研究员调研信息反馈，zf即将召开的控制物价过快上涨会议所涉及的医药主要为基本药物，不涉及医保目录里的产品，而今年的招标工作多数省份已经完成，也就是未来一到两年药价应该会比较稳定，因此建议买入华东医药（000963）和双鹭药业（002038）。华东医药：治理拐点出现，未来大股东将全力支持上市公司的发展，股价估值将向一线医药股看齐。未来催化剂包括年内的新药转让、业绩大幅上升，大股东承诺治理改善，启动再融资。预计公司2010-2011年EPS分别为0.79元和1.14元。给予买入评级。目标价55元。双鹭药业：行权完成后，业绩释放动力强劲，股价催化剂众多，包括收购，送股，业绩大幅提升等等。预计公司2010-2011年EPS分别为1.2元和1.87元。给予买入评级。
桂东电力：三项业务整体价值为35.85-40.69元
2010-11-17 13:13:50
★★★
有研究员表示，水电作为清洁能源符合我国“十二五”规划发展方向，随着泛珠三角合作的深入实施带来的产业转移、中国-东盟合作的深入，桂东电力（600310）电网覆盖区域电力需电量有望实现较快增长，公司电网资产盈利能力将持续改善。依托水电资源优势，公司未来有望逐步形成“水电-高纯铝-电子铝箔-电极箔”完整产业链，公司电极箔业务受益于下游应用领域的新拓展，未来产能释放之际有望与行业景气形成共振，而国海证券股权又为公司扩张提供了有力的现金保障。长期来看，公司远景规划是2015年电极箔产能达到2000万平米，保守假设下可实现净利润1.8亿元，按30倍PE估算，电极箔业务市值为54亿元；假设电力资产盈利为1.6亿元，给予20倍PE；国海证券股权按20倍PE估算，则公司整体市值约102亿元，而公司目前市值仅55.55亿元（2010年11月16日），整体价值为35.85-40.69元，维持“增持”评级。主要风险在于天气干旱导致来水量较低；电极箔产能扩张低于 预期；国海证券借壳上市受阻。
国腾电子：行业成长空间大 关注资产整合动向
2010-11-17 13:02:48
★★★
国腾电子（300101）上市以来，市场给予了很高的期望，从分析师最新调研情况看，北斗产业符合国家富国强军的战略，北斗系统以及相关核心元器件的研发商用将在十二五期间得到重点扶植。公司产品横跨北斗全产业链，在核心芯片研发、北斗军用列装、重点行业应用、军用视频核心芯片及系统应用、等领域均处于绝对领先地位，其核心竞争力来自与军方、zf的紧密合作关系，以及清华北大等最高学府的鼎力支持。在保持目前的高利润水平下，公司在5年内有实现超百亿收入规模的潜力，成长空间巨大，给予买入平级。需要提示的是，集团可能会将与军工科技相关的优质资产，如国腾遥感、国腾卫通注入上市公司，可密切跟踪。
万顺股份：新切入具备高增长潜力的铝箔行业
2010-11-17 13:02:24
★★★
完成对万顺股份（300057）的调研后，研究员指出，公司新切入具备高增长潜力的铝箔行业；由于欧美市场环保要求所有铝箔的产能基本转移到新兴市场，未来行业的增速有望达到30%以上。此外，万顺收购的江苏和江阴中基公司产能5.3万吨，在全国排前列，会产生很大的协同效应。在不考虑和原有转移至产生协同效应的情况下，预计公司明年的EPS为1.15元，对应于PE19x，相对创业板公司便宜。给予增持评级，目标价30.79元。
有色金属板块存在错杀 中期买点或已到来
2010-11-17 12:43:10
★★★
本周以来有色金属板块出现大幅度调整，但国金证券认为，部分未来公司基本面好、业绩确定性高的公司遭到错杀，目前已经出现中期买点。在2011年金属年均价格为铜价6万、锌价1.8万的谨慎预期下，该行推荐江西铜业（600362）、云南铜业（000878）、西部资源（600139 ）、西部矿业（601168）。
目前通胀压力仍很大
2010-11-17 11:31:35
★★★
据最新测算，11月上半月的CPI计算值为5.2%，显示目前通胀压力仍很大。
花旗：中国房地产政策风险将稳定
2010-11-17 11:21:06
★★★
花旗集团称，中国不太可能进一步出台针对房地产的政策，因为zf政策重心转向控制通胀。据Oscar Choi等花旗分析师的一份报告，该券商给予中国地产股“跑赢大盘”的评级，花旗表示当前的股价已经消化了“多数坏消息”，“政策阻力”未来6个月将稳定。
【机构密函】11月15日分析的兔宝宝（002043）继续保持强势,逆市直线拉升!
2010-11-17 11:18:03
★★★
【机构密函】11月15日分析的兔宝宝（002043）继续保持强势,逆市直线拉升!
【席位数据】分析的科冕木业(002354)直线拉升!
2010-11-17 11:17:33
★★★
【席位数据】分析的科冕木业(002354)直线拉升!
【机构密函】昨晚分析的西安旅游（000610）直线拉升!
2010-11-17 11:10:02
★★★
【机构密函】昨晚分析的西安旅游（000610）直线拉升!
电力电子行业即将进入大发展期
2010-11-17 10:58:47
★★★
国金证券发布报告表示，以变频技术为代表的电力电子板块即将进入大发展期间，节能减排、工业自动化和智能电网将推动下游需求持续膨胀，未来五年国内优势企业年复合增长率可达50%左右，上市公司中，推荐荣信股份（002123）、汇川技术（300124 ）和英威腾（002334）。
华神集团：疑云渐消散 生物业务起锚远航
2010-11-17 10:17:23
★★★
华泰联合证券分析师钱晓宇发布报告表示，单抗产品利卡汀的发展情况是市场关注的焦点，上市三年的利卡汀没有放量的关键是其实际疗效没有最终确认，而四期临床报告给予了肯定的答案。利卡汀对于肝癌治疗具有里程碑式的意义，将被越来越多的医患采纳为首选治疗方式，其放量最根本的障碍已不复存在，维持对利卡汀2010年1000～1200支和2011年2400支左右的销量判断。总体而言，华神集团（000790）发展最大疑云逐渐散去，坚持看好利卡汀在肝癌治疗领域的应用前景，维持对公司的“买入”评级。
煤价上涨趋势不改，调整仍是买入时机
2010-11-17 09:54:52
★★★
尽管煤炭板块大幅下跌，但仍跑赢大盘3.10个百分点；国泰君安杨立宏、尹西龙表示，主要还是基本面良好。目前阶段煤价上涨是基于供需层面，11年供给趋势维持平稳格局，结合需求状况这一上涨趋势至少持续至11年1季度；此外，从历次周期通胀阶段煤炭与有色价格的关系来看，煤价见顶时间滞后有色1年左右。基于上述两个层面分析，仍看好煤价和煤炭股。目前的调整是对前期过快上涨的修复，建议调整阶段买入高弹性和成长性较高的公司。比如：兰花科创、潞安环能、露天煤业、大同煤业、盘江股份、西山煤电、平煤股份、中国神华、国投新集。
经纬电材：受益于特高压的全面推进
2010-11-17 09:33:46
★★★
中信证券杨凡发布报告表示，经纬电材（300120）的新产品换位铝导线可大量用于特高压线路中的电抗器，特高压的全面推进将给公司带来黄金发展期，而以铝节铜也将给公司带来新的机遇，预计2010-2012年EPS分别为0.45、0.74和1.25元，首次评级买入。
中国西电：特高压与一次设备智能化龙头
2010-11-17 09:30:16
★★★
申银万国李晓光发布深度报告表示，十二五期间特高压建设将进入高峰期，预计总投资规模可达5000亿元，中国西电（601179）不仅具有技术优势，且与智能电网高度相关，预计2010-2012年EPS分别为0.28、0.35和0.5元 ，给予买入评级。
美邦服饰：MC品牌发展渐入佳境 电子商务潜力值得关注
2010-11-17 09:29:46
★★★
东方证券施红梅表示，今年以来美邦服饰（002269）对MB的资源与投入明显加大，MB品牌的发展渐入佳境，预计明后年MB品牌的销售收入增长至少在30%以上，且不排除再超预期的可能性。此外，管理层更加务实和理性对待Bang-go电子商务业务，其未来潜力值得关注。考虑到MC品牌将在后年逐步贡献盈利，预计公司2010—2012年的每股收益分别为0.76元、1.08元和1.46元，维持“买入”评级。
富达中国基金经理人波顿：中国还会再继续升息
2010-11-17 09:04:15
★★★
富达中国特别情况基金的经理人波顿表示，中国上个月升息，只是开启接下来多次升息的第一次。他在该基金的中期绩效报告中指出，有些担心当前信贷扩张速度太高，特别是考虑到未列入资产负债表和通过非正式贷款渠道的部份。
大唐发电(601991)：公司控股筹备、建设及运营的四川大渡河长河坝水电站项目于近日获得国家发展与改革委员会核准
2010-11-17 08:50:59
★★★
大唐发电(601991)：公司控股筹备、建设及运营的四川大渡河长河坝水电站项目于近日获得国家发展与改革委员会核准。该项目动态总投资为人民币219.05亿元，项目资本金为人民币43.81亿元(占总投资的20%)。
云海金属：业绩弹性大 但短期估值偏高
2010-11-17 08:25:19
★★★
通过对云海金属（002182）的实地调研，研究员认为，公司盈利大幅增长主要来自于镁合金和铝合金产能的逐步建成达产，全球经济复苏带动下游汽车等产业对镁合金需求的拉动，以及新能源汽车打开镁合金需求空间。公司镁合金产能到2013年将翻一番，预计2010-2012年EPS分别为0.16、0.2和0.29元。尽管目前公司估值过高，但基于预期未来2-3年镁合金的需求将出现大幅增长，给予推荐评级。需要提示的是，公司业绩弹性大，若铝合金价格上升1%，则公司盈利将上升0.5%。镁合金价格波动对公司的盈利有较大影响，据测算，如镁合金价格上升1%，则公司盈利将上升近6%。
贵州茅台：明年提价概率大 应密切跟踪业绩释放情况
2010-11-17 08:24:50
★★★
作为沪深市场知名优质公司之一，贵州茅台（600519）一直都是投资者关注的焦点，尽管今年以来公司的业绩情况一般，但在分析师看来，公司基本面情况是不错的，考虑到终端价格在不断走高，明年产品提价的概率大，而且公司明年还将有2000吨茅台酒产能投放，这也将对明年盈利产生积极的影响。需要提示的是，管理层的业绩释放动力将是决定2011年业绩的核心因素之一，可密切跟踪。

neilzhu

不错啊，支持#*d1*#