股通宝私募内参(0910)

股海成周

股通宝私募内参(0910)

来自：MACD论坛(bbs.shudaoyoufang.com) 作者：股海成周 浏览：2214 回复：0

股通宝私募内参(0910)

瑞信：料内地「十二五」规划以内需主导，城镇化则以环保建设为主 2010-09-09 14:46:51 ★★★ 瑞信集团发表研究报告指，预料内地即将公布的「十二五」规划将会包括三个主要的结构性调整，包括市民收入重新分配、城镇化及保障性住房建设以及减少碳排放等绿色经济。报告指，内需将会继续成为主导经济增长的引擎，透过收入重新分配能有效鼓励内需增长，而低收入阶层的收入增长会较快，最低工资水平将会获得提升。城镇化方面，透过提供保障性住房可鼓励农村的居民转移到城镇。环保经济将会继续成为内地投资重点。 广船国际(600685)：实力券商强力推荐 目标价上调至28元 2010-09-09 13:38:21 ★★★ 广船国际(600685)：实力券商强力推荐 目标价上调至28元 长安汽车(000625)：大股东承诺未来资产注入利好长期发展 2010-09-09 13:29:57 ★★★ 长安汽车（000625）周四公告，为解决大股东潜在的同业竞争问题，大股东长安集团承诺在昌河汽车和哈汽集团均连续两年盈利、具备持续发展能力且管理水平明显提升情况下，提议将两家企业注入长安汽车；同时，承诺在长安集团与PSA成立的合资公司项目建成并投产时，提议将持有的合资公司股权全部转让长安汽车。研究员认为，哈飞和昌河如在连续两年盈利后注入既会对公司业绩产生增厚，同时又可通过加强采购及销售上协同效应提升公司微车业务盈利能力以及竞争优势，进一步稳固该市场公司与五菱两强并举格局；而长安PSA成时注入将打开公司中长期增长空间，合资公司将生产的雪铁龙DS产品以及G9、CM10系列轻型商务车有望带来销量和利润增长，到2012年合资公司将形成20万整车和发动机产能值得一提的是，长安福特三工厂（产能30万）有望在明年年底投产，届时将导入新福克斯车型，后续包括SUV在内车型也有望持续导入，长安福特有望步入新一轮快速成长期。另一方面，马自达3搬迁至南京工厂生产进一步理顺生产关系，后续长安福**自达股权变更如能顺利进行则将增大马自达对与长安合作重视程度，利好其长期发展。总体来看，尽管公司微车业务和自主品牌轿车业务短期内面临市场调整压力，但考虑到公司在小排量产品上较强的研发能力以及长安福**自达经营持续向好和长安PSA有望进一步打开公司成长空间，因此维持审慎推荐评级，在承诺资产注入以及近期市场对乘用车关注度提升下公司近期有望迎投资机会。 粘胶短纤价格上涨 关注山东海龙和澳洋科技的投资机会 2010-09-09 13:25:48 ★★★ 粘胶短纤价格上涨 关注山东海龙和澳洋科技的投资机会 三普药业(600869)：对股价关注度高 应密切跟踪增发的进展情况 2010-09-09 13:08:46 ★★★ 三普药业(600869)：对股价关注度高 应密切跟踪增发的进展情况 8月经济数据定于9月11日揭晓 CPI数据在3.5%左右 2010-09-09 11:22:56 ★★★ 8月经济数据定于9月11日揭晓 CPI数据在3.5%左右 科大讯飞、星网锐捷：胡主席表态大幅增加教育投入与信息化建设 2010-09-09 11:08:23 ★★★ 科大讯飞(002230)、星网锐捷(002396)：胡主席表态大幅增加教育投入与信息化建设 早盘所有商品大幅跳水,之后大幅震荡,主要是预期下周一公布CPI 2010-09-09 11:07:29 ★★★ 早盘所有商品大幅跳水,之后大幅震荡,主要是预期下周一公布CPI,PPI数据公布后引发货币政策收紧,虽然加息可能性不大,但预期的过程是痛苦的.再加上8月份房产数据较佳会新的政策调控,引发市场恐惧.早在上半年公布数据之前也商品也出现过这种上涨之后大幅跳水,并蔓延到股市当中. 上海佳豪(300008)：将改变市场认知程度 目标价40元 2010-09-09 10:47:13 ★★★ 上海佳豪(300008)：将改变市场认知程度 目标价40元 *ST力阳（600885）：即将进行第二次增发 2010-09-09 10:46:57 ★★★ *ST力阳（600885）：即将进行第二次增发 氟化工“十二五”酝酿强制资源整合 2010-09-09 10:39:28 ★★★ 权威人士9月8日透露，作为化工新材料之一，氟化工在“十二五”规划中将单列一个专项规划。规划拟进行强制性的资源整合，并实现基本停止出口萤石、氢氟酸出口减少一半以上。萤石的主要成分是氟化钙，是“可用尽且不可再生”的资源。我国萤石储量为世界的1/2，探明可采储量仅为世界的1/10，而产量却高达1/2。由于资源稀缺，国家从1999年开始采用萤石出口限额制度，但是萤石仍在大量出口。从1999年至2009年，我国共出口萤石916万吨。期间出口氢氟酸78万吨，折合出口萤石179万吨。直接和变相出口的萤石累计达到1095万吨，约占我国主要萤石资源省份已探明储量的8.4%。为此氟化工十二五规划提出了出口结构优化的目标。招商证券认为本次规划重点有三个方面：限制萤石以及低端氟化工产品的出口；整合；推动产业升级。限制出口短期有利于增加国内萤石供应，长期来看，萤石作为稀缺资源，氟资源的综合利用应给予重视；本次整合将以国有氟化工企业控制资源为主，它们将是本次整合的最大资源获益者，具体受益企业还需看后续细则；产业升级方面，重点发展方向包括六氟磷酸锂、含氟表面活性剂的关键原料氟碳醇、为医药农药新品种配套的新型含氟中间体等产品，具体上市企业包括多氟多（002407），永太科技（002326）等。 国泰君安：《证券公司借入次级债务规定》对券商业影响分析 2010-09-09 10:38:46 ★★★ 9月8日，中国证监会发布《证券公司借入次级债务规定》，并废止05年颁布的《关于证券公司借入次级债务有关问题的通知》。相比于《通知》将次级债务作为清理整顿时期证券公司自救的一种手段而言，《规定》真正赋予了次级债务作为证券公司一种常规融资方式的地位，对于优化券商资产负债结构、提升杠杆水平和盈利能力都有着十分积极的意义。国泰君安梁静表示，次级债务时间期限和经营限制显著放宽，将有效提高券商运用次级债务的积极性，显著提升券商的融资能力。同时，将直接提升证券公司的资本实力和承销业务能力。上市券商中，华泰、招商和东北均借过次级债券，但目前仅东北证券持有次级债务，公司于09年6月份以及今年8月份分别借入9亿元与12亿元，并已将上述次级债务全部记入净资本，但若按照《规定》，今年所借入的12亿元次级债仅6亿元可计入次级债。净资本将有显著缩水；且目前公司利息负担较重，每年需偿还利息0.98亿元，对应减少EPS0.12元。资本实力强的大券商受影响较小。除东北、国金、广发外，其余上市券商近年来均通过IPO、再融资的方式快速提升了资本实力，而国金目前资本金相对充裕；广发拟定向增发，短期内应无借入次级债的需求，受此次颁布的次级债《规定》影响有限。 浙江富润（600070）：公司投资的绍大公路、诸东公路获得zf补偿逾2千万 2010-09-09 10:19:42 ★★★ 浙江富润（600070）：公司投资的绍大公路、诸东公路获得zf补偿逾2千万,这笔收入将在三季度实现，每股EPS有望增厚0.15元。 华微电子（600360）：年内可能推出的再融资和股权激励方案. 2010-09-09 10:19:19 ★★★ 华微电子（600360）：看点主要在MOFET的放量和IGBT产品的研发进度方面，年内可能推出的再融资和股权激励方案. 【席位数据】分析的长城电脑(000066)作为比肩华夏系的中邮系基金重仓的个股......再次直线拉升! 2010-09-09 10:15:26 ★★★ 【席位数据】分析的长城电脑(000066)作为比肩华夏系的中邮系基金重仓的个股......再次直线拉升! 万向钱潮（000559）：下半年集团传统零部件业务和电动车资产注入 2010-09-09 10:12:11 ★★★ 万向钱潮（000559）：下半年集团传统零部件业务和电动车资产注入.公司正在与意大利马瑞利、日本安川等公司谈合资 【极地狂飙】9月7日分析的美都控股(600175):游资大佬再次介入,再次直线拉升! 2010-09-09 09:56:40 ★★★ 【极地狂飙】9月7日分析的美都控股(600175):游资大佬再次介入......再次直线拉升! 南海发展(600323) ：2011年业绩有望呈现出高速增长的态势 2010-09-09 09:40:44 ★★★ 南海发展(600323) ：2011年业绩有望呈现出高速增长的态势 【机构密函】9月6日分析日本现不动杆菌疫情,关注的医药股,今日大幅高开! 2010-09-09 09:39:58 ★★★ 【机构密函】9月6日分析日本现不动杆菌疫情,关注的医药股,今日大幅高开! 全聚德（002186）：计划投资1亿收购北京一家酒店 2010-09-09 09:35:49 ★★★ 全聚德（002186）：计划投资1亿收购北京一家酒店。 中金公司：在狂欢中保留一份清醒 2010-09-09 09:34:33 ★★★ 面对小盘股的狂欢，中金公司认为在9月份应保留一份清醒，建议大资金客户注意分散投资，或者适当提前撤退，以避免在未来的剧烈调整中出现流动性风险；而小资金客户则可以继续持股待涨，但是要对调整的风险保持警惕，尤其是需要检讨所持个股的高估值是否有良好基本面支持、高增长预期是否能够落实。 齐翔腾达：抚顺石化爆炸事故或将进一步刺激甲乙酮涨价 2010-09-09 09:10:01 ★★★ 据媒体报道，抚顺石化于9月7日中午发生爆炸，事故地点在石化三厂，该地点距离抚顺石化甲乙酮生产设备所在的二厂直线距离仅10公里左右，目前该厂甲乙酮生产受影响程度尚不清楚。爆炸后抚顺化工很有可能会于近期对甲乙酮设备进行停产检修，预计将会影响的产能约3万吨左右。东方证券赵辰、王晶指出，抚顺石化作为国内第二大甲乙酮生产商，如果停产检修的话，将会进一步加剧甲乙酮市场供求紧张局面，对价格的上涨提供支持，故维持前期对甲乙酮价格上涨趋势的判断，强调齐翔腾达（002408）将受益于价格上涨，维持买入评级。 一致药业(000028)：公司于9月8日晚接实际控制人中国医药集团总公司通知 2010-09-09 09:03:05 ★★★ 一致药业(000028)：公司于9月8日晚接实际控制人中国医药集团总公司通知，中国医药集团总公司已于9月8日与深圳市人民zf正式签署了《深圳市人民zf与中国医药集团总公司战略合作框架协议》。 国泰君安对亚厦股份股权激励方案的点评 2010-09-09 08:47:20 ★★★ 亚厦股份（002375）公布股权激励方案后，国泰君安发布报告认为，此次股权激励方案表明公司正在进入一个高速发展的阶段，目前公司初步构建了一个“大区域公司+区域工程、营销网络管理公司+专业营销网点”相结合的可复制的层级递进式三级营销网络体系，市场范围已基本覆盖全国。“装饰部品部件工和“建筑幕墙及节能门窗投资项目”已预计2011年中期可竣，IPO效应可持续2-3年。中报披露下半年将通过并购重组在景观园林等方面做产业链延伸。预期下半年仍有有收购和高送配预期等事件性刺激，调整2010-11年EPS为1.25和2元，同增99%、60%，维持谨慎增持评级，仍为装饰行业首配。 对银监会可能推出新拨备标准的点评 2010-09-09 08:28:22 ★★★ 近期有传闻银监会提出按照贷款总额2.5%的比例计提新的拨备，根据分析师的判断看，拨备率监管政策推出概率较大，但会给银行留够缓冲空间，可能在2016年达标。中报银行拨备计提已经处于历史高位，对于未来可能发生的风险保障程度较高。上市公司中，对商业银行的影响最大的是中信银行，其次是深发展、宁波银行、兴业银行。 科大讯飞：基本面有亮点 但短期估值不低 2010-09-09 08:26:58 ★★★ 据悉，科大讯飞（002230）计划十月份推出首款语音识别产品，属于移动增值类业务。目前已针对不同品牌和操作系统的手机开发出相应版本的软件。通过该软件可以简单高效实现语音的短信输入等功能。此外，援疆教育将是公司未来三年增长的一个亮点，目前已经确定的是安徽省可能有1000多万，北京也将成立分公司展开援疆教育这一块业务。需要提示的是，公司拟在今年进行增发，主要用于语音识别产品。尽管基本面有较多的利好因素，但从当前股价水平看，公司估值水平不低。