瑞达期货：8月18日早盘提示

wanyang591

瑞达期货：8月18日早盘提示

来自：MACD论坛(bbs.shudaoyoufang.com) 作者：wanyang591 浏览：2282 回复：2

2010年8月18日  瑞达早盘提示

农产品

1
谷物早盘提示：

外盘：受作物产量担忧支撑，周二CBOT玉米期货市场出现跳涨，期价攀升至近期交投区间顶部附近。

消息方面：1、8月17日国家临时存储(含中央储备)玉米交易成交率78.85%；2、2010年乌克兰小麦产 量可能降到1760万吨；3、湖南地区南方水稻黑条矮缩病已蔓延。

现货方面：目前北方港口优质玉米平舱报价在2010-2020元/吨，但实际平舱走货价仍在2000元/吨上 下，现北方三个港口共计有玉米库存115-120万吨；广东港口猪料、鸡料玉米主流车提价仍在2090-2100元 /吨，鸭料成交价在2020-2040元/吨，港口有玉米库存28-30万吨左右，近期到货量及走货量仍将维持相对 稳定态势；郑州面粉厂收购价国产二等新麦价格1980元/吨，持平；江西九江2007年产早稻购价1920元/吨 ，水分≤13.5%。

库存方面：玉米仓单为0张，郑州强麦仓单为4021张，早籼稻仓单为1150张。

观点总结：库存紧张，现货价格坚挺，C1101合约在2000一线附近震荡盘整后或延续上行格局，前期多单继续持有；新麦收购价稳中有跌，后市WS1101合约或趋于高位震荡；上行动能不足，短期ER1101合约 或震荡于2160-2200区间。

2
郑棉

外盘走势: 中国及巴基斯坦强劲的棉花需求对市场国际棉价产生一定的支撑。但印度放宽棉花出口管制，将增加市场棉花供应。消息面多空交织，周二(8月17日)ICE棉花继续高位震荡，终盘小幅收跌。基准12月期棉价格8月17日收盘下跌0.16美分，至83.86美分/磅。

消息面:1、巴基斯坦今年棉花可能减产30-40%；2、抛储致厦门纺企观望 地产棉价18500左右。


现货方面：棉花指数价格为18141元/吨，较上一交易日上涨2元/吨。

仓单库存：交易所注册仓单为250张，与上一交易日持平，有效预报32张。（每张对应棉花20吨）。


主产区天气：18日08时至19日08时，新疆天山地区、华北等地有小到中雨或阵雨，华北中东部和南部有大雨或暴雨；并伴有短时雷雨大风等强对流天气。新疆南疆盆地的部分地区有扬沙或浮尘天气。

观点总结：昨日郑棉全天均维持高位横盘的运行格局，成交锐减，显示上方的压力有所显现。基本面上，ICE棉花高位震荡对郑棉产生一定的压力，但全球棉花库存减少、外棉到港报价大幅上扬对期棉价格形成有力的支撑。仅管后市仍有大量棉花陆续抛出，但因国家抛储成交价格居高不下，对棉花价格的影响有限。预计后市经小幅调整后，棉花仍有望继续震荡上行。操作上，投资者手中多单可依托五日均线谨慎持有。

3
油脂早盘提示：

外盘：大豆供应紧缩担忧支撑，美豆油小幅反弹，主力12月 豆油合约收盘42.21美分/磅；跟随整体植物油市场下挫，BMD棕 榈油跌至逾一周低点，基准11月毛棕榈油期货合约收跌32令吉报 2646令吉/吨。

消息：国际方面，澳大利亚油籽委员会近日在一份报告中称，因西澳洲产量预期下滑可能抵消西南威尔士及维多利亚州的产 量增加，澳大利亚2009/10作物年度油菜籽产量可能为228万吨， 较7月预估值低5000吨。国内方面，受前期干旱天气的影响，国内2010年菜籽产量普遍下降，严重地区如贵州、云南等甚至减产 30%以上；菜籽出油率降低，普遍达到33%-35%左右，比往年低1 -2个百分点。

现货：昨日油脂现货价格跟随期货市场出现明显回落，沿海四级豆油约为7750-8050元/吨；港口棕榈油报价集中在7280- 7450元/吨；国内四级菜油出厂价格处于8550-8900元/吨水平。

仓单：豆油，3132张；棕榈油，0张；菜油，874张；均无变化。
观点总结：油脂目前态势仍强，价格基本徘徊于5日均线附 近，在外盘没有下跌的情况下，短期难以出现深度回调。短多依托5日均线持有，继续反弹至上方压力位时，可轻仓做空。

4
白糖
外盘：
受巴基斯坦暗示将进口食糖以及俄罗斯下调食糖预期产量的鼓舞，在美元走弱、原油价格上涨以及证券市场暴涨3位数刺激投机商进场买进的推动下，本周二ICE糖市原糖期货价格全线上涨，其中1010期约的涨幅达到了2.3%。当日1010期约糖价大幅上涨44个点（+2.3%），收于19.38美分/磅；1103期约糖价同时上涨31下跌24个点，收于18.78美分/磅。
基本面消息：
1、前7月赣州甜菊糖出口逾两千万美元同比增长逾１０％
2、估计新制糖年南非的甘蔗收榨量将从先前预期的1,912.3万吨减至1,817.8万吨。
国内现货：
国内现货小幅上调，南宁报5470元/吨。
库存仓单（张）：18844，有效预报1179。
国内主产区天气：
今天白天到晚上，百色、河池、南宁、崇左、钦州、北海、防城港等市的部分地区阴天到多云有中到大雨，局部有暴雨，我区其它地区多云间阴天有阵雨或雷阵雨，局部大雨。南宁市：今天白天到晚上，多云有阵雨，偏南风1-2级，最
高气温32℃，最低气温24℃。
郑糖盘面：
郑糖1105合约调整迹象显露，KDJ指标继续向下发散，该指标前期与期价形成的背离已开始发生作用。预计后期郑糖期价维持高位震荡并有调整可能。

5
大豆豆粕早间提示：
外盘：CBOT美豆上涨，市场担忧大豆出现的病虫害会影响单产水平，而目前新季大豆销售旺盛继续给予期价支持。
美豆11月：1042美分/蒲，10.5；
消息面： 1、截至8月15日当周，美豆优良率在66%，仍处于良好的水平。2、爱荷华州美豆出现病虫害。2、巴西09/10年度大豆销售进入尾声阶段。
现货：国产大豆购销市场收购价格上涨，油厂近期调高了收购价格，哈尔滨油厂收购价格在3420-3560元/吨，油厂间收购竞争激烈。
国内豆粕现货价格稳定为主，大部分地区的报价保持不变。大连局部地区报价3250元/吨，稳定，成交能在3200元/吨；日照地区成交3180元/吨（8、9月合同在3180元/吨）；张家港地区8.9月合同报价3260元/吨。
库存：大豆仓单11026张，豆粕仓单为零。
内盘提示：资金进入，市场做多的力量强劲。从整个盘面强势看，目前介入做空风险较大，可采取逢低做多的策略，短线为主，大豆中线轻仓多单持有。前期建议的豆粕多1101空1105的套利单持有，价差达到140处时可大部止盈。

金属产品

1锌、铝交易提示
外盘：隔夜伦锌大幅上扬，伦锌电3合约收盘报2123美元，较前一交易日上涨1.93%；隔夜伦铝小幅上涨，电3合约收盘价报于2148美元，较前一交易日上涨1.37%。
内外盘比价情况：锌内外比价最高8.40，最低8.15；铝内外比价位于7.15-7.33之间。
消息方面：1.美国7月新屋开工月升1.7%低于预期 2.美7月PPI升0.2%，核心PPI升0.3%
现货方面：上海现货市场报价继续上涨，0#锌报价16850-16950元/吨，上涨350元/吨；A00铝在15250-15280元/吨，上涨65元/吨。上游厂商出货意愿较强，下游用户接货意愿较低，市场成交清淡。
库存方面：LME锌库存最新库存为619950吨，较上交易日增加3325吨；上海交易所锌期货库存为120727吨，较上交易日增加2000吨。LME铝库存最新库存为4448800吨，较上交易日增加70825吨；上海交易所铝期货库存为363063吨，减少720吨。
观点总结：市场延续强势，沪锌短线或冲击前期高点，建议投资者逢低短多，止损位17300，沪铝维持高位震荡思路。

2
钢材

现货市场：8mm Q235高线上海报价4180，持平，20mm HRB400螺纹钢上海报价4150，持平

消息： (1) 三大钢企宣布涨价 鞍钢涨幅最“凶”
(2) 美钢铁保护引公愤 中国或将卷入国际钢铁贸易战(3) 房地产业“十二五”规划明确支持政府开征房产税(4) 印度粉矿8月17日CIF参考报价155-157美元/吨

库存：上海交易所螺纹钢仓单日报为73601, 减1201。线材仓单日报为609，增609。

小结：周二RB1101合约震荡回升，基本面上宝钢、武钢、鞍钢三大巨头齐齐上调9月出厂价，钢厂提价对期钢带来支撑，操作上震荡偏多，关注4400附近压力。

3
铜

外盘：LME铜外盘周二扩大涨幅，之前受美国房屋开工涨幅高于预期，且工业生产反弹受影响。收于7390美元/吨，涨141。

消息方面：1、美国7月份新屋开工数的增幅高于预期，但建筑许可减少，表明建筑业未来可能陷入低迷。2.美国工业产值7月份出现回升，扭转了6月份小幅下降的势头，带动经济复苏的工业部门呈现出令人鼓舞的迹象。

现货：长江有色金属市场铜现货报价为57200-57350元/吨，现货平水铜贴水75，佛山灵通价1#光亮丝53000，上涨200元/吨，其与主力合约贴水4750，较昨日有所扩大，但依旧处于高于，此前贴水高点为6520，目前水平显示现货供应良好，无力跟涨，后期可能反作用于期货，导致其下跌。内外比价为7.91-7.92


库存：17日LME铜库存减少1675吨，总存量405025吨。
观点总结：目前沪铜价格运行于5.10均线之上，伦铜也一举突破前期5.10均线的压制，强势可见一斑，后期关注内盘58000一线，如能突破，上涨空间将被打开，维持短多思路。

4 黄金

外盘：隔夜COMEX期金在高位收一十字星，暗示短期有回调风险，但并不破坏上涨趋势，最终下跌0.31至1124.934美元/盎司，近期黄金更倾向于走季节性上涨行情。美元的下跌助涨黄金，而上涨对于黄金的压制作用不强。
消息方面：1、全球最大的黄金ETF8月17日黄金持有量为1286.7，较前日不变。
现货：上海黄金9999报267.55，上涨0.55元/克
观点总结：随着黄金季节性行情的到来，以及美国继续维持低利率政策，市场对于黄金未来的走势相对乐观，技术面上，黄金自突破60日均线之后，并未出现回调，一直在60日均线之上运行，表明黄金走势较强，后期上涨空间可期。操作上继续保持多头思路。下一目标看至1230.

化工品

1 PTA

消息面：1、越南的服装订单大幅增长；2、8月17日江浙市场涤丝行情继续走稳

现货价格：今日内盘PTA报7350元，外盘PTA报880—890美元， MEG价格报6440——6480一线，均明显有所回升。PX价格走势平稳，亚洲PX报894美元、欧洲PX报902美元均与昨日持平。下游涤纶POY150D也止跌企稳，报11100元。

库存数据：交易所仓单报35394张，较上一交易日减少194张，有效预报2166张。

观点总结：昨日PTA高开平走，全天均维持强势整理格局，盘中成交仍维持较高水平。短期仍有上行潜力。基本面上：原油初步止跌、中国对韩国和泰国产PTA产品开征反倾销税及下游涤丝需求旺盛，价格坚挺对PTA产生有力的支撑，预计经短期整理后，仍有望继续震荡上行。后市若有机会回到5日均线附近可小幅建多。短线关注7950—8000一线的压力。操作上，手中多单可谨慎持有。

2
燃料油
外盘表现：
纽约商业交易所(NYMEX)原油期货17日结算价小幅走高，因股市上扬且美元走软。NYMEX九月轻质低硫原油期货结算价收涨0.53美元，至每桶75.77美元，涨幅0.7%。
消息方面：
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欧洲央行(ECB)公布的数据显示，经过季节性调整后，欧元区6月经常帐赤字由5月的74亿欧元收窄至46亿欧元
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美联储公布的数据显示，美国7月工业产出月率上升1.0%，经济学家预期中值为上升0.5%；7月工业产出年率上升7.7%月的74亿欧元收窄至46亿欧元
库存方面：上期所期货小计153800吨，增加2000吨
现货方面：
华南燃料油现货市场行情持续疲软，市场暂稳价待市，总体鲜见成交，各商家进货意识不强，继续等待市场行情转好。最新交易估价：船用混调180交易过驳价至4470-4480元/吨；库提价4480-4490元/吨，均价持平，国产锅炉用混调180CST交易价至4210-4260元/吨，均价持平。
华东燃料油市场船用180CST供船可在4200-4220元/吨成交，锅炉用180CST品质较好的4200-4250元/吨送到，低硫低金属180松动至4250-4300元/吨附近
观点总结：国际油价连日下跌至75美元附近，船用燃料油现货市场资源充裕，需求方面持续疲软，期价在跟随大宗商品震荡反弹过程中力度有限，短期4410-4450区间波动

3
天然橡胶
外盘表现：
纽约商业交易所(NYMEX)原油期货17日结算价小幅走高，因股市上扬且美元走软。NYMEX九月轻质低硫原油期货结算价收涨0.53美元，至每桶75.77美元，涨幅0.7%。
东京橡胶期货8月1 17日收盘上涨，因市场猜测中国将继续买入橡胶。基准合约1月RSS3合约17日收盘报281.8日圆/千克。
消息方面：
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日本橡胶贸易协会公布数据显示，截至8月10日，日本天然橡胶库存较7月31日增加3.7%至3,396吨
库存方面：
上期所库存16445吨，增加800吨
上海期货交易所RU1101成交及持仓前20总排名，持买单总计96777手，增持15867手；持卖单总计68352手，增持14484手
现货方面：
上海地区天胶市场，国产全乳胶24750-24800元/吨，泰国3号烟片胶报价26300-26500元/吨（13%税）；丁苯1502报价16800-16900元/吨；顺丁BR9000报价20100-20300元/吨，目前，标胶市场报价持续高位，买盘积极性较差，鲜有成交；而合成胶方面今日气氛略有好转，实际成交一般，标价与合成胶之间的不合理较差压制整体市场上行之势
天气情况：
云南产区近期多阵雨天气，最高气温29-32度；最低气温20-23度。海南地区多云雷阵雨天气，最低气温23-25℃，最高气温30-32℃。
观点总结：天然橡胶滞涨行情呈现，并且日本与上期所库存均有增加，但是从沪胶走势行情上来看，明显内强外弱，整体受资金推动作用涌现，金融属性大于商品属性，前期空单临近止损位，建议投资者空单减持，但暂不可盲目追涨，观望为主

4
塑料

现货市场：齐鲁石化7042报价: 9950,持平

消息：(1) 美元回调，NYMEX原油期货周二小幅收高(2) 中油华北低压注塑降300膜降200 (3) 现货可供货源较少，乙烯单体大涨

库存：塑料: 9,636，持平

小结：周二L1101合约继续走高，鉴于目前供应少乙烯单体大涨及下方均线技术性支撑。连塑已逐步逼近前期高点，操作上多单依托5日线持有。

宏观股指

股指早盘：
外盘表现：
道琼斯指数
10405.85 +103.84
+1.01%
法国CAC40指数
3663.13
+52.22 +1.45%
纳斯达克指数 2209.44
+27.57
+1.26%
英国金融时报指数5350.55 +74.45 +1.41%
标普500指数 1092.54
+13.16
+1.22%
德国DAX指数
6206.4
+95.83 +1.5

消息面：
1. 国家发改委表态，各地应继续稳定房价；
2. 国际清算银行数据显示，人民币实际有效汇率连续两月回落；
3. 继5月减持325亿美元的美国国债之后，6月再减240亿，连续两月大减美债；
4. 主力资金护航，农行脱鞋首日不跌反涨，次日承受下跌压力；
5. 光大银行今日挂牌；
6. 纽约联储银行8月份制造业指数升7.1%，逊于预期；
7. 纽约期油下跌15美分，收报75.62美元；

沪深300指数:
昨日股指窄幅震荡，收出一根小阳线，显示市场追高意愿明显不强，但均线仍呈多头排列。短期看在消息面保持平稳的情况下，市场已经有了惯性上扬习惯，故大盘短线面临着较强的做多能量支撑，支撑点位在2877，压力点位在2968。

期货方面：
周二期指强势整理，反弹空间受阻于8月2日前期反弹的高点，虽然尾盘多头发力突破该点创7月2日以来反弹新高，但短暂向上冲刺后即震荡回落至前期高点下方。显示多头仍较谨慎，前期高点附近仍面临震荡反可能。由于8月合约将于本周五交割，周二主力资金持续移仓，截至收盘，8月合约持仓量大幅减少6329手而8月合约大幅增长5412手，期持仓量达16972手，超过8月合约成为新的主力合约。从盘面上观察，由于前期反弹高点阻力的压制，加上光大银行将于今日正式上市交易，多头对此保持谨慎心理，短线期指在前期高点附近将有反复震荡的可能。若能成功突破前期高点，这后市行情可盼，否则投资者应谨慎操作，切记追高。

『免责声明：期市瞬息万变，盘中突发消息也将影响走势突变，投资人应盘中实时应变决策，以上观点仅供参考』