关于认知与格局问题：光模块，福建板块错失的反思

术道研究员

关于认知与格局问题：光模块，福建板块错失的反思

来自：MACD论坛(bbs.shudaoyoufang.com) 作者：术道研究员 浏览：264 回复：0

投资，尤其是捕捉一些大的趋势性机会，政策性机会，需要有足够高的认知，看待问题的格局要切近事实才行。今天我们用自己的反思来供大家借鉴和参考。最后做个总结。

第一件事是我们关注了半导体，人工智能应用的人形机器人、低空经济，但是却忽略了大模型背后的硬件，一个是寒武纪，当时按传统的估值我们认为没有那么高，另外就是光模块，是完美的错过，因为评估产能释放会有时间，但是却忽视了当前的市场节奏，一方面需要有热点带动，一方面指数也有修复需求，在全市场中，半导体、人工智能是唯一能打的方向，趋势强势恒强，中间等回调都等不来，一直看着行情阶段性走完。

第二件事是福建板块，最近比较火热。其中有一家公司平潭发展，第一次入池是去年9月之前，筛选2元低价股入池，区位优秀，但质地一般，只能是有一些其它的题材来提供想象空间。第二次映入眼帘不是选出来的，是一次和行业内几位短线朋友交流时他们关注的，当时的K线结构是一种收敛口，高位横盘，朋友们各种分析，也分析了福建板块的区位优势，以及其独特的区位优势。当时因为关注有其它方向，并没有引起足够的关注。现在反思，是政治敏感度不够，因为今年对弯省的政策，明显转了方向，经济、文化融合影响，替代武力收复，意味着有更多的政策支持落地，为了让弯弯省和平回归，这是最佳的方式，也是最有效的方式。后面相关的弯弯省的国人来大陆条件更是一放在放，加上馆长的媒介宣传，但凡在体制内，或着政治敏感度高的，一定会关注到这个板块，并进行跟踪筛选。现在想想，确实是自己的政治敏感度不够，所以做不到预判，成了跟随者。

我们总结一下：热点资金一般是中小资金，偏好科技方向，因为弹性够大，可以带来更多溢价，现在的半导体、人工智能、未来平台都获得了资金的持续关注，美股，A股都是一样。超大资金体量追求的是稳定，他们更喜欢股息率稳定的银行、石油煤炭、化工、电力等现金流非常好的企业，这些企业都进入到稳定阶段，正符合大资金的投资需求。对于福建板块，会持续发展建设，以影响弯弯省的国人，加速回归，所以相关的政策支持力度会持续，两岸融合、数字经济、新能源、高端制造等还会持续，虚幻短线的朋友可以继续关注。

关于福建板块，值得关注，但是也要有风险意识。