回复 #721 sdsxtt 的帖子
佩服。又开始研究江恩了。我觉得21条不错。 原帖由 闲敲 于 2009-10-10 22:01 发表 http://bbs.macd.cn/static/image/common/back.gif佩服。又开始研究江恩了。我觉得21条不错。
闲敲兄好！
:*22*: 学江恩已是很早的事了（只看过2本书----江恩45年和期货教程，有谁知道郭晓洲是参考了哪本书才著了期货教程这本书的，如能告知感谢之至），我今后的学习重点都会在波浪方面。当然，如果我能遇到比“江恩期货教程”更条理化的有关描述江恩线的书，我还是很有兴趣的:*18*: 谢谢SEAMON老师奖励，最近期货的资金回撤很大，又感到生存的危机了。
我的这套系统才使用了半年，这是第一次遇到较大的回撤（25%)。
最近仔细地研究了目前的品种组合的历史最大回撤，发现用文华指数模拟的结果，与我实际用主力合约交易的结果不大一致，
用指数模拟要比实际的收益高出不少，象这次资金回撤，用指数模拟只亏损了20％。
请教SEAMON老师，降低资金最大回撤的方法除了降低仓位、品种分散、多系统交易之外，还有什么可行的方法吗？
[ 本帖最后由 闲敲 于 2009-10-18 17:58 编辑 ] :) :) 原帖由 闲敲 于 2009-10-17 17:52 发表 http://bbs.macd.cn/static/image/common/back.gif
谢谢SEAMON老师奖励，最近期货的资金回撤很大，又感到生存的危机了。
我的这套系统才使用了半年，这是第一次遇到较大的回撤（25%)。
最近仔细地研究了目前的品种组合的历史最大回撤，发现用文华指数模拟的结果，与我实际用主力合约交易的结果不大一致，用指数模拟要比实际的收益高出不少，象这次资金回撤，用指数模拟只亏损了20％。
请教SEAMON老师，降低资金最大回撤的方法除了降低仓位、品种分散、多系统交易之外，还有什么可行的方法吗？
我是有点老，但绝对达不到师的程度，所以切莫将此二字连起来称呼，惭愧死了哦。
专注期货交易的历史，我也不长，大概有一年（2005.8－2006.7），是作为市场收益测试进行的。也不算成功，没赔而已。经验很浅。不过我在正式交易之前，是先做了一年的交易模式测试，并对每个品种进行了分析计算，从而确定交易的主要品种和交易模式，所以基本上，在每次交易下单时，都是很有把握的，对这一单的结果，估计的八九不离。（当然，头脑发热没有守规矩的开仓也有的，下场基本都不好）。经过一年的实盘测试交易，最终的收益在60％附近，但是期间耗费大量的每天看盘时间，浪费大量美好青春在价格的短期波动上，而且收益波动过大，与我的个性和求稳定的目标不相符合，又赶上2006年的股市大牛市，所以期货资金全部退出，进入股市。但经常关注商品市场，但在没有找到一种稳定的模式之前，不会再重点放在这个市场里。
关于资金回撤的问题，其症结不在于用指数模拟还是合约模拟（合约能模拟？），而在于你的收益/风险偏好水平，你的工作就是找到在同样风险水平的情况下，收益相对较大的模式，并反复严格执行。降低仓位是个不错的选择，不过跟着就是降低了收益，所以你要想办法在两者之间取得平衡。你要取舍。实话说，我的资金回撤最大达到30％，还不如你的呢，不过那是在我没有严格遵照系统的情况下。系统的模拟回撤水平<15%，我暴露的风险头寸太多了。
品种分散并不能真正降低你的风险水平，因为商品市场一般存在这共荣共衰的现象。所以我一直认为多品种介入应该是锦上添花时为之，即一个品种的开仓达到风险标准了，但总资金占用率较低的时候，可以开第二个非直接相关的品种，直到达到总资金占用的风险标准。我个人最高开到3个品种，资金占用率达到80％（违规了:*22*: ），一般情况下不超过50％。
多交易系统问题，没最后确定交易系统时可以为之，一旦确定后还有必要么？即使是实盘测试，也应尽量避免两个核心理念并不统一的交易系统在同时运作。那样只会搅乱你的思路。
另外，从我一年交易记录的分析得出，真正大赚钱和大赔钱的交易，都集中在某个阶段里面，另外80％以上的交易，都是在给期货公司打工。那最值钱或赔钱的20％在哪里呢？自己对着交易记录好好找找、想想吧!
[ 本帖最后由 seamon 于 2009-10-20 14:26 编辑 ] 哈~哈哈~~哈哈哈~~~
回复 #727 alasp 的帖子
alasp兄好！谢谢你热心的发给我“seamon的word版”。几个月过去了，一直未有机会表示谢意，还请alasp兄海涵。b:b 学习。:*22*: :*22*: :) 。。。期间耗费大量的每天看盘时间，浪费大量美好青春在价格的短期波动上，而且收益波动过大，与我的个性和求稳定的目标不相符合。。。:*22*: :*22*: :*22*: b:b 进来学习:*29*: 谢谢SEAMON老师。唉，还是改不了称呼，其实我知道SEAMON并不老，不过现在流行叫老师。:*18*:
我的实战资金曲线。资金杠杆在300％左右。
市场震荡或转折时，会有较大的资金回撤。:*25*:
[ 本帖最后由 闲敲 于 2009-10-21 22:14 编辑 ] 关于降低系统的最大资金回撤问题，向SEAMON老师求教。
我现在的做法：
1、改进系统。优化参数不可靠，主要是引进新的理念。
2、交易品种尽可能分散。正如SEAMON老师所说，商品市场存在齐涨共跌的现象。但涨跌也有先后强弱，交易信号的出现和交易结果还是有一定的差别，能起到一定的风险分散作用。
3、多系统操作：一直在尝试。如果有一个能在震荡市赚钱在趋势市赔钱的系统，其收益率与顺势交易系统相当，我就会毫不犹豫地分出50％资金用于这个系统。因为这会使资金曲线更加平稳，可是以我的水平，开发不出这样的系统。2种顺势交易系统的结合，效果有限。
4、测试历史最大资金回撤控制在25％。以此控制仓位。
还有，SEAMON老师上一贴的忠告，对我起了很大的作用。已经据此改进了系统的信号过滤机制。历史测试完成后，发现效果挺好。收益基本无变化，但最大资金回撤大幅降低，更为可喜的是，多品种分散的效果改善很大。唯一的遗憾是，这种过滤机制无法程序化，只能手工去作，二天里我测试了8个品种的，颈椎好难受。:*18*:
谢谢，SEAMON老师。
[ 本帖最后由 闲敲 于 2009-10-25 08:37 编辑 ]
回复 #733 闲敲 的帖子
1.不错，不错，不错，不错，不错，不错，不错。。。。。。。。。。。。2.我们不是神，不是神，不是神，不是神，不是神。。。。。。。。。。。
3.我们要取舍，要取舍，要取舍，要取舍，要取舍。。。。。。。。。。。
4.很好，很好，很好，很好，很好，很好，很好。。。。。。。。。。。。
难受和舒服一回事，一回事，一回事，一回事。。。。。。。。。。。。。
:*22*: :*22*: :*22*:。。。。。。。。。。。。。。。。。。。。。。。。。。。。 门外汉.粗略看了一下,若有所得.
MACD藏龙卧虎,正好兼受并蓄,免得头脑发热，一意孤行.
听说SEAMON是个女同胞?不禁感慨,比较喜欢的另一个斑竹WILE好象也是女性.舞天风也是女性?还有个哈哈哼哼.
智慧加美貌,谁也挡不住.
:*22*: :*22*: 帖子不错呀．
有点稀依十年前罗静MM的风格．（罗贴我经过一个牛熊后的启蒙贴） 波浪理论是个永远可以讨论的话题 前几天又看了一遍贴子，再次请教SEAMON MM
1) 开放的心态，多个角度看市场，对操作有正面意义还是负面意义？ 关键你信哪个？MM说了，心态?
2) 我现在能做的是守拙，有个交易系统，知道它对的几率是多少（<50%）,一年大致能做几次。虽然错多对少，但还算是能让赢利奔跑，亏损截断（这也是我对此交易系统的信心所在）。但是下一步呢? 若干年来没有突破啊。
3) 波浪啦，基本面啦，都是客串着看看，好象一点也不影响操作。
综上，我搞了这么多年，还在有招的阶段，本来觉得也可以了（糊口而已）。但你那新三无阶段，也太牛了。。。
请指教一下。呵呵。 市场大跌之际，过来向老师寻求安慰~~~~#*26*# #*)*# #*)*# #*)*#这段时间慢慢的领会了什么叫“要打埋伏，不打遭遇仗#*22*# ”。认识到“衰竭”在任何浪级的尖端都存在发生的可能、渐渐的懂了“终结倾斜三角形”会出现的位置、深刻地认识了“不对称三角形”的变化和威力#*22*# 。学生祝seamon愉快！#bb#
#*22*# #*22*# #*22*#
[ 本帖最后由 sdsxtt 于 2009-11-29 11:22 编辑 ]